Аналитика от Saxo Bank

[Saxo Bank]

3 показателя на сегодня: промышленное производство в ЕС, розничные продажи в США, курс евро/доллара


Ежедневный обзор рынка от Джеймса Писерно, аналитика брокерской компании Saxo Bank

Ожидаются умеренно положительные данные о промышленном производстве в ЕС

Розничные продажи в США восстанавливаются после зимнего спада

Туманные прогнозы динамики евро/доллара

Сегодня будет ненасыщенный по количеству экономических отчетов день, однако два из них заслуживают пристального внимания: промышленное производство в Еврозоне и розничные продажи в США. Попутно рекомендуем следить за динамикой курса евро/доллара, который на прошлой неделе совершил резкий разворот.

[ img ]
Состояние экономики Европы улучшается, но она по-прежнему уязвима. Фото: Поль Греко (Paul Grecaud) / iStock

«Участники рынка ожидают восстановления экономики, — заявил член совета управляющих ЕЦБ ранее в этом месяце. — Мы в ЕЦБ считаем, что восстановление уже началось, но мы знаем, что оно будет постепенным и неустойчивым».

Насколько обоснован такой прогноз еще предстоит решить, и точка зрения будет меняться в зависимости от поступающей статистики. Сегодня главным источником для анализа послужат февральские данные о промышленной активности в ЕС. Результаты для крупнейших экономик региона уже известны: по данным Евростата, все показатели положительные, за исключением Италии, которая отметилась неожиданным падением на 0,5%. Но это компенсируется значительным приростом активности в Испании на 0,7% по сравнению с январским показателем роста на уровне 0,2%.

Для того чтобы избавиться от негативных макроэкономических факторов, потребуется время, даже если обстоятельства будут складываться наилучшим образом. «Степень спада в развитии экономики очень высокая, и вряд ли удастся закрыть этот пробел раньше 2017 года» — предупредил другой член ЕЦБ на прошлой неделе. Сегодняшний отчет о промышленной активности должен принести с собой очередную порцию умеренно благоприятных новостей. Но если результаты окажутся низкими, то это сильно ударит по настроениям игроков в период, когда поводов для оптимизма крайне мало.

[ img ]

Розничные продажи в США (12:30 GMT): Публикуемый сегодня отчет о потребительских расходах за март станет главным событием для участников рынка, которые продолжают искать признаки весеннего восстановления. Уже известная на данный момент статистика за март подает обнадеживающие сигналы. Увидим ли мы подтверждение подъема в потребительском секторе в официальных данных?

Есть целый ряд оснований полагать, что сегодня нас ждет достойный результат. Общий тренд выглядит благоприятно, учитывая различные индикаторы экономической активности за прошлый месяц. Как я отметил на прошлой неделе, появляется все больше доказательств того, что недавнее замедление темпов экономического роста действительно было временным явлением, связанным с суровой зимней погодой, а не серьезной циклической проблемой. К таким доказательствам относится увеличение темпов роста занятости в прошлом месяце, а также продолжающийся подъем активности в секторе услуг и производственном секторе на основании индексов ISM. Кроме того, индекс потребительских настроений продолжает восстанавливаться.

[ img ]

Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Форекс: Впереди короткая, но решающая неделя, Драги решился на вербальные интервенции против евро


Анализ рынка форекс от Джона Харди, главы отдела валютных стратегий брокера Saxo Bank

Сокращенная торговая неделя из-за Пасхи

Евро начал эту торговую неделю разрывом вниз

Главным фактором для кросс-курсов иены будет интерес к риску

Председатель Европейского центрального банка (ЕЦБ), Марио Драги выступил поздним вечером пятницы с речью, которая стала решающей для евро, поскольку он совершенно четко дал понять (в отличие от своих предыдущих упражнений в риторике), что евро держится на чрезвычайно высоком уровне, а сохранение восходящей динамики может вынудить ЕЦБ принять дополнительные стимулирующие меры.

Рынок обратил на это внимание, и евро начал текущую торговую неделю с разрывом вниз. Любопытно отметить, что споры касательно следующего этапа ослабления со стороны ЕЦБ включают альтернативные варианты, например, повсеместную покупку активов – Федрезерв в США и Банк Японии делают это уже несколько лет. Некоторые из них включают схемы финансирования кредитования. На выходных я также видел предположение о том, что ЕЦБ может начать покупать активы напрямую у банков. Данные меры, вероятно, окажут менее масштабную поддержку ценам на активы в Европе в целом, чем количественное смягчение в духе США, и сдержат позитивное для евро воздействие размещения активов, которым, вероятно, и вызван евро в течение последних нескольких месяцев (греческие и португальские облигации и т.д.).

График: EUR/USD

Пара евро/доллар начала эту торговую неделю с нисходящим разрывом, чему способствовали высказывания Марио Драги на выходных, однако для получения подтверждения того, что максимумы уже установлены, необходимо дождаться усиления распродажи в краткосрочной перспективе. Пробитие отметки или области 1,3750 (и значит 61,8%-ной коррекции) станет первым звоночком для медведей.

[ img ]
Источник: Saxo Bank


График: USD/JPY

Также на этой неделе паре доллар/иена и некоторым другим основным кросс-курсам иены необходимо определиться с тем, что делать дальше после возвращения чуть выше области основной поддержки. Главным фактором для кросс-курсов иены будет интерес к риску, как и всегда.

[ img ]
Источник: Saxo Bank

В прошлый четверг Амброз Эванс-Притчард в The Telegraph отметил, что в этом году Германию может ждать профицит текущего счета в области 8% от ВВП, что превышает предельное значение в 6%, установленное Брюсселем. Германии больше, чем какой-либо другой стране в мире, необходимо стимулировать потребление, чтобы снизить этот дисбаланс, поскольку ее огромный профицит означает, что она взваливает на себя слишком большую долю мирового (не говоря уже о европейском) спроса.

Эта неделя станет сокращенной для европейских и североамериканских рынков из-за Страстной пятницы в преддверии праздника Пасхи. Следующей понедельник также будет выходных днем в большей части Европы. Тем не менее, на этой неделе нас ждет несколько интересных данных из США и из Европы, которые могут послужить интересным фактором для динамики.

Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Сырьевой рынок растет на фоне ослабления фондового рынка

Еженедельный обзор рынка фьючерсов от Оле Слот Хансена, эксперта брокерской компании Saxo Bank

- Третья неделя роста на сырьевом рынке
- Сырьевой индекс DJ-UBS установил 12-месячный максимум
- Общая чистая длинная позиция по фьючерсам достигла 131,4 млрд долларов

Сырьевой рынок продолжил рост третью неделю подряд, двигаясь обратно нисходящему тренду на фондовом рынке. Среди основных движущих факторов можно выделить: падение курса доллара, настроенную на сохранение мягких условий ФРС США, а также геополитические проблемы и погодные условия. Повышение цен наблюдалось во всех секторах, в особенности на рынке промышленных металлов, где высокие результаты показали никель и алюминий. Энергетический сектор улучшил позиции благодаря бензину и нефти сорта WTI, в то время как сельскохозяйственный сектор получил поддержку в виде роста цен на кофе.

Сырьевой индекс DJ-UBS, который с 1 июля будет называться сырьевым индексом Bloomberg, вырос более чем на 1,4% и установил однолетний максимум.

[ img ]

Интерес инвесторов к вложениям в сырьевые активы остается высоким, спрос возобновился после мартовской коррекции. В результате больше всех выиграли энергетический и сельскохозяйственный секторы. Общая чистая длинная позиция на основании вложений хедж-фондов и инвестиционных менеджеров во фьючерсы и опционы по 24 сырьевым инструментам, торгуемым на американской бирже, увеличилась до рекордно высокого значения и составила 2,164,000 контрактов, что в денежном эквиваленте равно 131,4 млрд долларов. Чистую короткую позицию в настоящий момент можно найти только на рынке меди. Инвестиции в сельскохозяйственные инструменты, а именно кукурузу, пшеницу, живой скот и скот, откармливаемый на убой, достигли максимальных уровней как минимум за 12 месяцев.

Если перейти к отдельным активам, то за неделю в целом были получены неплохие результаты, и только некоторые инструменты отметились падением. В частности, хлопок подешевел на фоне признаков замедления спроса на экспорт из США, мирового лидера по экспорту этой сельскохозяйственной культуры. Высокие цены в США в свете самого низкого за четыре года урожая вынудили покупателей на международном рынке переключиться на другие страны-производители, в частности Индию, которая ожидает рекордно высокий урожай в этом году. Из-за крайне малого количества осадков прошедшей зимой в США новый урожай может оказаться еще меньше, что может, в конечном итоге, оказать поддержку ценам.

Цена пшеницы, торгующейся на Чикагской товарной бирже, снижалась вторую неделю подряд, так как улучшившиеся перспективы урожая в других частях света помогли частично компенсировать волнения, связанные с урожаем озимых в США, который пострадал в результате холодной зимы с небольшим количеством осадков. Дожди, которые прогнозируются на следующей неделе, могут улучшить ситуацию в регионах выращивания пшеницы в США, и этот фактор ограничивает возможности для роста на данном этапе.

Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Утренний брифинг от Saxo Bank: обзор рынков на 15 апреля 2014 года

Рыночный обзор: беспокойство по поводу Украины продолжается

Форекс: Доллар США торгуется с повышением

Этим утром движение доллара США относительно главных валют отмечено повышением. Между тем, трейдеры, основываясь на вчерашних данных по розничным продажам, полагают, что Федрезерв может продолжить сокращение ежемесячных покупок облигаций. Сегодня в течение дня президент ФРС Джанет Йеллен (Janet Yellen) и ряд других членов правления выступят с докладами. Кроме того, в США выйдут данные по потребительским ценам и ситуации на рынке жилья от NAHB. В Европе внимание инвесторов обращено на показатели экономического настроения в Еврозоне и Германии от института ZEW, оценивающие перспективы развития экономики. Интерес для рынков будут представлять и новости с Украины. В 5 часов утра по GMT евро несколько потерял против американского доллара, торгуясь по цене 1,3817 доллара, в то время как британский фунт в сравнении с валютой Штатов опустился на 0,1 процента, закрепившись на отметке 1,6716 доллара.

Японская иена снизилась равно по отношению и к американскому доллару , и евро – на 0,1 процента.


Азия: Торги в основном в «красном»

Этим утром азиатские рынки торгуются преимущественно на отрицательной территории.

В Японии акции производителей сталей Nisshin Steel Company (5413) и Aichi Steel Corporation(5482) торгуются с повышением. Asics Corporation (7936) продвинулись вперёд после того, как брокер рекомендовал инвесторам покупать акции компании. Fuji Heavy Industries (7270) прибавили в цене. Так, по сообщениям СМИ, компания планирует уже в начале следующего года открыть завод по сборке кессона крыла пассажирского самолёта Boeing 777. Курс Inpex (1605), напротив, уменьшился по причине падения цен на нефть. В 5 часов утра по GMT индекс Токийской фондовой биржи Nikkei 225 торгуется на 0,8 процента выше на отметке 14019,7 пункта.


США: Фьючерсы торгуются выше

В 5 часов утра по GMT фьючерсы на S&P 500 торгуются на 0,9 пункта выше.

Публикация индекса потребительских цен, индекса деловой активности в обрабатывающем секторе Нью-Йорка, индекса розничных продаж от Johnson Redbook, чистого объёма покупок долгосрочных американских ценных бумаг иностранными инвесторами и индекса рынка жилья по данным Национальной ассоциации жилищно-строительных фирм (NAHB) планируется на сегодня.

Во время вчерашней регулярной торговой сессии американский фондовый индекс S&P 500 прибавил 0,8 процента ввиду более сильного, чем ожидалось, роста мартовских розничных продаж США, а также приподнятого настроения инвесторов благодаря обнадёживающим данным по корпоративной прибыли. Citigroup (C) продвинулись вперёд на 4,4 процента вследствие превзошедших ожидания рынка результатов первого квартала. Edwards Lifesciences(EW) подорожали на 11 процентов после того, как компания выиграла суд по делу о патентах; так, по решению суда, на продажи системы CoreValve фирмы Medtronic (MDT) в США были наложены ограничения. Medtronic потеряли 1,9 процента. Boston Scientific (BSX) пошли вверх на 4,9 процента благодаря повышению брокером рейтинга с «Neutral» до «Buy». Bristol-Myers Squibb (BMY) опустились на 1,8 процента. Компания подала заявку в Управление по пищевым продуктам и лекарственным веществам (FDA) на одобрение комбинации фиксированных терапевтических доз в одной таблетке для приёма инфицированными ВИЧ-1.

Рынки Европы: Открытие большей частью во «флэте»

Открытие германского фондового индекса DAX и французского CAC ожидается на 8 пунктов и 1-2 пункта выше соответственно. Индекс Британской фондовой биржи FTSE100 откроется понижением на 1-2 пункта.

По информации Reuters, Джим Спенсер (Jim Spencer) был назначен в качестве управляющего директора группы по работе с финансовыми учреждениями Credit Suisse Group AG (CSGN) в Северной и Южной Америке.

Материал предоставлен Saxo Bank

[Saxo Bank]

3 показателя на сегодня: инфляция в Великобритании, экономика Германии


Ежедневный обзор рынка от Джеймса Писерно, аналитика брокерской компании Saxo Bank

• Падение потребительской инфляции пойдет на пользу британской экономике
• Индекс экономических настроений ZEW для Германии предположительно понизится
• Новое жилищное строительство в США продемонстрирует умеренное восстановление

На вторник запланировано несколько новых публикаций, включая ежемесячный отчет об инфляции потребительских цен в Великобритании. Затем будет опубликован индекс экономических настроений в Германии по оценке института ZEW. Кроме того, сегодня выйдут обновленные данные о перспективах жилищного рынка в США на основании ежемесячного отчета Национальной ассоциации застройщиков жилья (National Association of Home Builders) и Wells Fargo. Также не пропустите новую информацию об инфляции в США (12.30 GMT) и выступление председателя ФРС Джанет Йеллен (14.45 GMT).

Индекс потребительских цен в Великобритании (08.30 GMT)

Начавшееся недавно снижение инфляции начинает приносить экономические плоды для британцев. Экономисты полагают, что в отчете за март показатель потребительской инфляции опустится до 1,6% в годовом выражении. Такой прогноз вселяет надежду на то, что реальные зарплаты британских работников вырастут впервые с 2010 года. В этом случае в экономике начнет развиваться еще один положительный тренд.

[ img ]
Снижение потребительских цен принесет британцам ощутимые преимущества.
Фото: thehague / iStock

«Публикуемые на этой неделе данные должны подтвердить тот факт, что зарплаты растут быстрее цен на товары и услуги, — заявил экономист Scotiabank в Лондоне Алан Кларк (Alan Clarke) в интервью газете The Guardian. — Раньше темпы роста цен превосходили темпы увеличения оплаты труда, то есть покупательная способность населения постепенно снижалась. Сейчас ситуация меняется, и покупательная способность восстанавливается».

Такие изменения положительны для экономики, перспективы которой и так значительно улучшились. Согласно обновленному «Прогнозу развития мировой экономики» МВФ, рост экономики Великобритании в этом году составит 2,9%. Эта оценка превосходит прогноз роста экономики США на уровне 2,8% и значительно выше оценки для Германии на уровне 1,7%. Если сегодня показатель инфляции в Великобритании понизится, то уверенность в том, что экономика Великобритании будет соответствовать или даже превзойдет ожидания МВФ, возрастет.

[ img ]

Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Утренний брифинг от Saxo Bank: обзор рынков на 16 апреля 2014 года


Форекс: Доллар США торгуется в боковом тренде

Этим утром доллар США торгуется в «боковике» относительно большинства главных валют. Сообщения о начале операций с привлечением Вооружённых сил Украины сдержали аппетит у инвесторов к риску. Между тем, в США ожидаются выступления ряда представителей Федрезерва, которые могут содержать дополнительную информацию о дальнейших действиях чиновников. Также будут опубликованы данные по американскому рынку жилья и промышленному производству. Кроме того, важность для трейдеров представляет и показатель по инфляции за март, который, согласно оценкам, должен свидетельствовать о тенденции к её ослаблению в регионе. В 5 часов утра по GMT евро несколько прибавил против американского доллара, торгуясь по цене 1,3818 доллара, в то время как британский фунт чуть опустился в сравнении с долларом США, составив 1,6724 доллара.

Европа: Рынок откроется в «плюсе»

Открытие германского фондового индекса DAX и французского CAC ожидается на 69-72 пункта и 50-51 пункт выше соответственно. Индекс Британской фондовой биржи FTSE100 откроется повышением на 48-50 пунктов.

Публикация индекса потребительских цен Еврозоны; индекса ожиданий Швейцарии от института ZEW; торгового баланса Испании и Италии; счёта текущих операций Италии; уровня безработицы от ILO, числа получающих пособие по безработице и его изменение, изменения уровня безработицы, размера средней заработной платы с учётом и без учёта премий Великобритании запланирована на сегодня.

Credit Suisse Group AG (CSGN), ASML Holding NV (ASML), Ziggo NV (ZIGGO), TAG Immobilien AG (TEG), Inficon Holding AG (IFCN), Industrial & Financial Systems AB (IFSA), Tesco (TSCO) и Central Asia Metals (CAML) отчитаются по результатам своей деятельности сегодня.

Азия: Торги в «зелёном»

Этим утром азиатские рынки торгуются на положительной территории вслед за продолжающимся ралли на Уолл-стрит.

В Японии SoftBank (9984) выросли после того, как Alibaba Group Holding, где Soft Bank владеет основной долей акцией, сообщил о росте прибыли в четвёртом квартале пятый раз подряд. Yahoo Japan Corporation (4689) подскочили на фоне повышений её американского конкурента. Dena Company Limited (2432) продвинулись вперёд ввиду увеличения брокером рейтинга акций. J-COM Holdings (2462), напротив, потеряли в цене в силу понижения годового прогноза прибыли. В 5 часов утра по GMT индекс Токийской фондовой биржи Nikkei 225 торгуется на 2,5 процента выше на отметке 14340,7 пункта.

США: Фьючерсы торгуются выше

В 5 часов утра по GMT фьючерсы на S&P 500 торгуются на 5,5 пункта выше.

Публикация количества заложенных фундаментов под строительство домов, числа выданных разрешений на строительство, объёма промышленного и фабричного производств, индекса использования производственных мощностей и числа запросов на ипотечное кредитование от МВА планируется на сегодня. Кроме того, выйдет «Бежевая книга» ФРС.

Во вторник в рамках продлённой торговой сессии Yahoo! (YHOO) выросли на 6,8 процента ввиду скорректированной прибыли за первый квартал, оказавшейся выше оценок аналитиков. Кроме того, показатели компании улучшились на оптимистичной прибыли за четвёртый квартал Alibaba Group Holding, где Yahoo! имеет значительное долевое участие. Intel (INTC) подорожали на 1,5 процента; чистая прибыль компании за первый квартал упала, превысив тем не менее рыночные ожидания. CSX Corporation (CSX) поднялись на 0,6 процента после повышения железнодорожным оператором квартальных выплат дивидендов. В то же время компания сообщила о снижении прибыли в первом квартале, показатели которой всё же опередили оценки Уолл-стрит. Увеличение прибыли в первом квартале обеспечило рост Interactive Brokers Group (IBKR) на 3,2 процента.


Материал предоставлен Saxo Bank

[Saxo Bank]

3 показателя на сегодня: отчет о занятости в Великобритании

Ежедневный обзор рынка от Джеймса Писерно, аналитика брокерской компании Saxo Bank

• Британская экономика продолжит рост
• На жилищном рынке США сохранится слабость
• Промышленное производство в США предположительно немного увеличилось


Участники рынка сегодня сконцентрируют внимание на отчете о состоянии рынка труда в Великобритании, надеясь снова увидеть хорошие результаты. В США обновленные данные о новом жилищном строительстве помогут оценить состояние этого сегмента экономики, который в последнее время поставлял смешанную статистику. Немного позже ФРС опубликует свой ежемесячный отчет об активности в промышленном секторе.

Отчет о состоянии рынка труда в Великобритании (08:30 GMT): Британская группа экономических прогнозов The EY Item Club повысила свою оценку роста экономики страны в 2014 году. «Несмотря на то, что риски остаются, нет никаких сомнений в том, что темпы восстановления экономики остаются устойчивыми, — заявила группа на этой неделе. — Принимая во внимание прогноз роста ВВП на 2,9% в этом году и на 2,3% в 2015 году, и тот факт, что процентные ставки вряд ли начнут расти раньше конца 2015 года, мы прогнозируем период стабильности, характеризуемый устойчивым, пусть и не очень высоким, ростом и относительно низкой инфляцией»

[ img ]
В британской экономике ожидается «солнечная» погода. Фото: fazon1 / iStock

Оценка состояния экономики улучшилась после публикации отчета правительства, в котором было сказано, что годовой показатель инфляции в Великобритании по итогам марта понизился до минимального с 2009 года уровня 1,6%. Между тем, по прогнозу агентства Bloomberg, публикуемый сегодня отчет о состоянии рынка труда предположительно продемонстрирует, что средний недельный заработок в стране вырос на 1,8% за три месяца по февраль включительно по сравнению с аналогичным периодом прошлого года (на 1,7% за вычетом бонусов). Если прогноз сбудется, то эта новость повысит уверенность игроков в благоприятном развитии макроэкономики. «Мартовские данные об инфляции в Великобритании свидетельствуют о том, что падение реальных доходов, которое длилось шесть лет, наконец, прекратилось» — считает Самюэл Томс (Samuel Tombs) из Capital Economics.

Ожидается, что результаты в сегодняшнем отчете будут соответствовать той благоприятной тенденции, которая сложилась в экономике в последние месяцы, включая предполагаемое уменьшение количества заявок на пособие по безработице. Средний прогноз предусматривает падение в марте на 30,000 — 17-е падение подряд, что позволит надеяться на сохранение положительного потенциала в британской экономике в ближайшем будущем.

[ img ]

Новое жилищное строительство в США (12:30 GMT): В последнее время в сегменте жилищного строительства наметился застой. В феврале показатели практически не изменились по сравнению с предыдущим месяцем. Означает ли это, что восстановление в этом важнейшем секторе экономики замедлилось или, возможно, происходит что-то еще более неблагоприятное?

Некоторые аналитики начинают корректировать свои ожидания в худшую сторону, хотя большинство экономистов по-прежнему считают, что виной всему является тяжелая зима и что скоро на рынке нового жилищного строительства начнется весна. Такой прогноз выглядит вполне разумно, потому что некоторые экономические индикаторы в марте повысились.

Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Новозеландский USD потерпел крах после выхода индекса цен потребителей

Анализ рынка форекс от Джона Харди, главы отдела валютных стратегий брокера Saxo Bank


В ходе предыдущей сессии новозеландский доллар понес потери на фоне выхода отчета по CPI в первом квартале, данные которого оказались слабее ожиданий. Это не стало большой неожиданностью, учитывая чрезвычайно завышенный валютный курс, однако реакция рынка предполагает, что динамика новозеландской валюты угасает и может оказаться под угрозой полномасштабного разворота. В ходе предыдущей сессии пара AUD/NZD пробила ключевое локальное сопротивление, а рост пары NZD/USD под большим сомнением, подтверждая формирование циклических максимумов после недавнего рывка выше 0,8700. Двухлетние ставки в Новой Зеландии также обладают чрезвычайно высоким бета-коэффициентом по сравнению, например, с США, таким образом, любое изменение в ожиданиях касательно будущего пути ставок в Новой Зеландии, как, например, вышедшие прошлым вечером данные, обладают огромным воздействием. Также обратите внимание на падение цен на молоко в "молочной Саудовской Аравии".

Китайские данные оказались несколько не однозначными, поскольку объем промышленного производства оказался немного ниже ожиданий, а показатели потребления - немного выше. Юань продолжает напирать на нижнюю сторону недавнего диапазона, он оказался достаточно слабым для того, чтобы спровоцировать вчера комментарии со стороны администрации Обамы. Я полагаю, что мы услышим еще много жалоб – беспорядочное сокращение китайского кредитного пузыря может с легкостью и дальше оказывать значительное давление на рост пары USD/CNY.

Что нас ждет
Обратите внимание на утренний выход отчета по индексу цен потребителей в Еврозоне за март - данные в годовом исчислении пересмотрены, а показатель в месячном исчислении является новой информацией (и известен масштабными колебаниями). Ожидания мер со стороны Европейского центрального банка (ЕЦБ) как никогда высоки в преддверии следующего заседания, запланированного на 8 мая. По всей видимости, пара евро/доллар просто не способна найти катализатор, поскольку мой критерий дневных торговых диапазонов достиг вчера минимальных с 2007 года значений.

То, что вчера оказалось потенциальной новой волной продаж на рынке американских акций, вылилось в масштабный рост перед закрытием рынка, что способствовало восстановлению кросс-курсов иены, хотя они по-прежнему находятся под влиянием предыдущей волны распродажи в парах доллар/иена и евро/иена, а государственные облигации продолжают выглядеть устойчивыми, пока не доказано обратное.


График: USD/JPY
Пара доллар/иена снова совершила скачок, поскольку вчерашним вечером рынки акций отразили очередную волну распродаж. Тем не менее, посмотрим, удастся ли паре доллар/иена вернуться в облако Ишимоку, начинающееся на уровне 102,40, прежде чем считать этот рост перспективным. Кроме того, для очередной полной нейтрализации графика и возвращения внимания к восходящему движению необходимо пробить вершину облака (в настоящий момент в области 103,00).

[ img ]


Материал предоставлен Trading Floor

[Saxo Bank]

Утренний брифинг от Saxo Bank: обзор рынков на 17 апреля 2014 года

Форекс: Доллар США торгуется с понижением

Этим утром доллар США демонстрирует понижательную динамику относительно большинства главных валют. Между тем, вчера президент Федеральной резервной системы Джанет Йеллен (Janet Yellen) сказала о необходимости продолжения поддержки восстановлению экономики, подчеркнув, что они будут внимательно следить за изменениями в занятости и инфляции, прежде чем принимать решение об ужесточении денежно-кредитной политики. На этом новостном фоне сегодняшние данные по первичным заявкам на получение пособия по безработице, которые, согласно ожиданиям, должны показать рост за предыдущую неделю, будут представлять особую важность для участников рынка. Кроме того, под пристальные взгляды трейдеров попадёт обзор деловой активности в обрабатывающем секторе от ФРБ Филадельфии. В 5 часов утра по GMT евро и британский фунт прибавили по 0,2 процента против американского доллара, торгуясь по цене 1,3838 доллара и 1,6828 доллара соответственно.

Австралийский доллар отступил на 0,2 процента в сравнении с долларом США после того, как Национальный банк Австралии сообщил о снижении уверенности в бизнес-кругах страны в первом квартале 2014 года.

Японская иена выросла на 0,2 процента по отношению к американскому доллару, и торгуется с некоторым повышением против евро.

Европа: Открытие большей частью во «флэте»

Открытие германского фондового индекса DAX и французского CAC ожидается на 3-4 пункта и 1-2 пункта ниже соответственно. Индекс Британской фондовой биржи FTSE100 откроется в диапазоне 0-1 пунктов.

Публикация индекса цен производителей Германии; счёта текущих операций Греции и числа регистраций новых автомобилей Еврозоны запланирована на сегодня. Информации по ключевым индикаторам Великобритании не ожидается.


BMW Group Malaysia – малайзийское дочернее предприятие Bayerische Motoren Werke AG (BMW) – спрогнозировало двузначный рост (в диапазоне 10-99 процентов) общего объёма продаж в 2014 году, ссылаясь на сильный старт в первые три месяца текущего года.

Азия: Торги в основном в «зелёном»

Этим утром азиатские рынки торгуются преимущественно на положительной территории, отображая вчерашнее ралли на Уолл-стрит.

В Японии акции экспортного сектора Honda Motor (7267), Panasonic (6752) и Toyota Motor (7203) отступили на усилении иены против её основных валют-конкурентов. Тогда как, GungHo Online Entertainment (3765), напротив, выросли ввиду роста дохода и чистой прибыли в первом квартале. Canon (7751) подорожали на сообщениях о том, что операционная прибыль за первый квартал увеличится на 50 процентов. В 5 часов утра по GMT индекс Токийской фондовой биржи Nikkei 225 торгуется на 0,2 процента ниже на отметке 14395,7 пункта.


США: Фьючерсы торгуются ниже

В 5 часов утра по GMT фьючерсы на S&P 500 торгуются на 3,5 пункта ниже.

Публикация числа первичных и повторных заявок на получение пособия по безработице и обзора производственной активности от ФРБ Филадельфии планируется на сегодня.

В среду в рамках продлённой торговой сессии SanDisk (SNDK) выросли на 5,8 процента вследствие превзошедших ожидания рынка результатов за первый квартал. Хорошие данные второго квартала и оптимистичный прогноз дохода и чистой прибыли на третий квартал обеспечили рост Plexus Corporation (PLXS) на восемь процентов. Google (GOOG), напротив, отступили на 3,2 процента в силу отставания итогов первого квартала от рыночных прогнозов. International Business Machines (IBM) подешевели на 4,2 процента по причине дохода за первый квартал, оказавшегося ниже оценок аналитиков. Renewable Energy Group (REGI) пошли вниз на 15,7 процента после понижения компанией прогноза скорректированной прибыли до уплаты налогов и чистых убытков на первый квартал.

Материал предоставлен Saxo Bank

[Saxo Bank]

3 показателя на сегодня: безработица и розничные продажи в США


Ежедневный обзор рынка от Джеймса Писерно, аналитика брокерской компании Saxo Bank

• Промышленное производство в США превзошло ожидания аналитиков
• В США подскочила цена на бензин
• Курс фунта к доллару торгуется в области четырехлетних максимумов

Сегодня в центре внимания участников рынка снова будет американская экономическая статистика. Игроки хотят узнать, как изменился показатель первичных заявок на пособие по безработице после предыдущего очень хорошего отчета. Чуть позже мы узнаем самую последнюю оценку потребительских настроений на примере еженедельного индекса потребительского комфорта Bloomberg. Также обращаем ваше внимание на валютную пару фунт/доллар, которая растет с лета прошлого года на волне воодушевляющей макроэкономической статистики.


Первичные заявки на пособие по безработице в США (12.30 GMT)

Еженедельный отчет о количестве новых безработных, вероятно, станет главным макроэкономическим событием дня. Если результат окажется лучше прогнозов, то на рынке может произойти всплеск адреналина, вызванный надеждами на улучшение.

Напомним, что на прошлой неделе стало известно о резком сокращении количества заявок до 300 000 с учетом сезонных факторов, что стало самым низким результатом с 2007 года. Если тенденция сохранится, то этот опережающий индикатор будет означать, что темпы создания новых рабочих мест в ближайшие месяцы увеличатся.

[ img ]
Источник: Министерство труда США

Индекс потребительского комфорта Bloomberg (13.45 GMT)

Общее улучшение состояния экономики начинает сказываться на потребительском секторе. Розничные продажи в марте увеличились по сравнению с февралем. Между тем уровень потребительского доверия достиг девятимесячного максимума, согласно предварительной оценке индекса Thomson Reuters и Мичиганского университета за апрель. «В начале апреля потребители стали получать более благоприятные экономические новости, — отметил руководитель этого исследования. — Отчеты о чистом изменении занятости стали более оптимистичными, а негативные замечания по поводу текущих экономических политик уменьшились.

Это, безусловно, хорошая новость. Однако еженедельный индекс потребительского комфорта говорит о том, что пока рано выбрасывать флаг победы. В самом последнем выпуске значение индекса опустилось до минимального за два месяца уровня. На фоне роста занятости в последнее время подскочила и цена на бензин. По мнению экспертов Langer Research Associates, которые составляют индекс потребительского комфорта для Bloomberg, это могло негативно повлиять на настроения потребителей. «Несмотря на то, что в марте экономика прибавила 192 000 рабочих мест, уровень безработицы остался на отметке 6,7%, и в долгосрочной перспективе безработица по-прежнему довольно высокая, — заявила компания на прошлой неделе. — Кроме того, цена на бензин выросла на 40 центов по сравнению с началом ноября — до 3,60 доллара за галлон. Безработица и рост цен на бензин отрицательно коррелируют с потребительскими настроениями».

[ img ]
Источник: Bloomberg, Служба энергетической информации (EIA)

Материал предоставлен Trading Floor