Аналитика от Dukascopy Bank

[Andrey.Tarasov]

GBP/USD ведёт борьбу с нисходящим трендом

[ img ]

​«Мы с нетерпением ждём всеобъемлющего восстановления в третьем квартале [в Великобритании]. Вопрос на следующий месяц — какие прогнозы выдвинет банк на уровень безработицы, чтобы достигнуть своего 7-процентного порога».
- Royal Bank of Scotland Group Plc (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
GBP/USD отказывается сдаваться медведям на растерзание и продолжает оказывать давление на нисходящую линию сопротивления на 1.6228, о чём говорят недельные технические индикаторы. Если обменный курс подскочит выше неё, тогда недельное сопротивление R1 на 1.6299 и месячное R1 на 1.6425 вместе с январским максимумом понесут ответственность за восстановления медвежьих перспектив.

Настроение трейдеров
Разница между бычьими и медвежьими участниками рынка по отношению к фунту сократилась со времени предыдущего доклада, так как доля коротких позиций понизилась с уровня 71% до 69%. Тем временем количество ордеров на покупку (51%) и на продажу (49%) практически одинаковое.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

Пара USD/JPY поглощает уровень 97.34/04

[ img ]

​«Поскольку ослабевающий тренд JPY укрепился за последний год, основными продавцами JPY были иностранные инвесторы, особенно хедж-фонды».
- Citi (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Вчера проверка поддержки на 97.34/04 не закончилась уверенным восстановлением, было лишь мелкое ралли, что быстро испарилось. Соответственно, валютная пара остаётся в нисходящем тренде и, следовательно, она представляет значительную угрозу для восходящей линии тренда, что в конечном счёте, как предполагается, проведёт курс выше, как отмечают месячные индикаторы, большинство из которых посылают сигналы «на покупку».

Настроение трейдеров
Несмотря на относительно меньшее количество быков, чем их было вчера, они, несмотря ни на что, сохраняют бесспорное господство над медведями, занимая 72% рынка (74% 24 часа назад). В то же время разрыв между ордерами на покупку (61%) и на продажу (39%) остался без изменений.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF проверяет 0.8898/94

[ img ]

​«Поскольку ослабевающий тренд JPY укрепился за последний год, основными продавцами JPY были иностранные инвесторы, особенно хедж-фонды».
- Citi (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Вчера проверка поддержки на 97.34/04 не закончилась уверенным восстановлением, было лишь мелкое ралли, что быстро испарилось. Соответственно, валютная пара остаётся в нисходящем тренде и, следовательно, она представляет значительную угрозу для восходящей линии тренда, что в конечном счёте, как предполагается, проведёт курс выше, как отмечают месячные индикаторы, большинство из которых посылают сигналы «на покупку».

Настроение трейдеров
Несмотря на относительно меньшее количество быков, чем их было вчера, они, несмотря ни на что, сохраняют бесспорное господство над медведями, занимая 72% рынка (74% 24 часа назад). В то же время разрыв между ордерами на покупку (61 и на продажу (39 остался без изменений.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF настраивается на восстановление

[ img ]

«Весомость слабых данных по несельскохозяйственному сектору США перекрывается увеличением рисков по поводу денежного рынка Китая. Фиксирование прибыли задерживается».
- Scotiabank (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара прошла через две значительные распродажи, но кажется, что она избавляется от своего бычьего настроения и на данный момент она колеблется немного выше недельной и месячной S1. Стохастический индикатор, который предсказывает главные точки разворота, дает сильный сигнал на покупку. В добавлении к этому, настроение рынка является сильно бычьим и мы предполагаем восстановление, хотя бы до 0.9018. После этого, пара может вырасти выше 0.9109. Неудача на каком-либо из этих уровней может вызвать распродажи до 0.8899 еще раз.

Настроение трейдеров
Швейцарский франк на данный момент является самой слабо-покупаемой крупной валютой на рынке, что влияет на всё настроение рынка, так как быки держат 71% всех открытых позиций по паре. Четкое большинство (69%) отложенных ордеров распределено также в их пользу.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

EUR/JPY застряла под максимумом сентября

[ img ]

​«С того времени, как держатели облигаций смогли исторически взять 2% реального дохода на государственные облигации и не получают сейчас практически ничего, это эквивалентно тому, что дать им 2% урезание в год, и это будет продолжаться долго. За последние 10 лет, это равняется 20% урезанию государственного долга».
- Economic consultants (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара начала неделю выше уровней закрытия прошлой недели и на данный момент, кажется, она немного снижается. Максимум сентября не является ключевым сопротивлением и не блокирует в прямом смысле более высокие уровни. Как следствие, мы может увидеть рост пары 135.39 еще раз. Рост выше этого может стать сложностью для быков. Недельная точка разворота продолжает поддерживать пару на данный момент, но может легко провалить эту задачу в ближайшем будущем. Это может послать пару к 133.7 и 132.7 после этого.

Настроение трейдеров
Доля быков на рынке выросла на несколько процентов на выходные и на данный момент они держат 65% всех открытых позиций. Подавляющее большинство (76%) отложенных ордеров, однако, остается в пользу быков, предполагая, что ситуация может сильно измениться за быстрое время.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

EUR/JPY застряла под максимумом сентября

[ img ]

​«С того времени, как держатели облигаций смогли исторически взять 2% реального дохода на государственные облигации и не получают сейчас практически ничего, это эквивалентно тому, что дать им 2% урезание в год, и это будет продолжаться долго. За последние 10 лет, это равняется 20% урезанию государственного долга».
- Economic consultants (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара начала неделю выше уровней закрытия прошлой недели и на данный момент, кажется, она немного снижается. Максимум сентября не является ключевым сопротивлением и не блокирует в прямом смысле более высокие уровни. Как следствие, мы может увидеть рост пары 135.39 еще раз. Рост выше этого может стать сложностью для быков. Недельная точка разворота продолжает поддерживать пару на данный момент, но может легко провалить эту задачу в ближайшем будущем. Это может послать пару к 133.7 и 132.7 после этого.

Настроение трейдеров
Доля быков на рынке выросла на несколько процентов на выходные и на данный момент они держат 65% всех открытых позиций. Подавляющее большинство (76%) отложенных ордеров, однако, остается в пользу быков, предполагая, что ситуация может сильно измениться за быстрое время.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

AUD/USD поддерживается максимумом сентября

[ img ]

«Потребители являются очень, очень озабоченными о трате своих денег, и если бы было немного больше денег возвращено в их кошельки, если цены на топливо падали бы, нежели бы росли, это бы улучшило уровень уверенности потребителей. Это дает им более высокую покупательскую способность, и, хочется верить, с точки зрения продавцов – это означает больше трат в торговых центрах и тому подобных местах».
- CommSec (по материалам ABC News)

Перспективы пары
Пара колеблется всего лишь немного выше максимума сентября на 0.9554, но даже несмотря на краткосрочные технические индикаторы, мы не видим слишком сильного её роста. Мы не будет отрицать вероятность её роста до 0.971, но это кажется очень маловероятным. Мы видим падение пары до 0.945 и то, что она останется там на какое-то время. Только после этого мы можем сказать, сможем ли мы увидеть еще большее падение до 0.935 или восстановление до 0.961.

Настроение трейдеров
Австралийский доллар остается самой покупаемой валютой на рынке, американский доллар немного отстает. Как следствие, быки держат небольшое большинство перед медведями на рынке, 60% против 40%, будучи точными. Хотя, подавляющее большинство отложенных ордеров (75%) остается в пользу быков.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CAD колеблется под 1.046

[ img ]

«Падение немного остановилось на данный момент. Рынок смотрит на то, что происходит в США и они не уверены в политике сильного доллара, или в основе среды для сильного доллара, насколько долго ФРС будет проходить через все эти сложности».
- Bank of Montreal (по материалам Bloomberg Businessweek)

Перспективы пары
Рост пары выше 1.042 поставил более высокие уровни на карту. Очень вероятно, что недавний максимум на 1.046 создаст некоторое давление на трейдеров, но мы ожидаем, что 1.052 может быть протестирована на предстоящей неделе. В случае неожиданной неудачи, пара должна найти поддержку у 20, 55 и 100-дневных средних скользящих на 1.037/35.

Настроение трейдеров
Немного изменений можно наблюдать в настроении рынка по паре канадский-американский доллар. Доля быков снизилась на 2% с составляет 71% после выходных. Небольшое большинство (57%) отложенных ордеров остается в пользу быков.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/JPY остаётся стабильной

[ img ]

​«За последние несколько месяцев Абеномика повысила объём продаж японских автомобилестроителей за счёт ослабления иены. Цены на продажу некоторых японских автомобилей в США понизились, чтобы сделать их более конкурентноспособными».
- Fukoku Capital Management Inc. (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Пара остаётся стабильной немного ниже недельного уровня РР/20-дневного скользящего среднего и не похоже, чтобы что-либо изменилось в ближайшее время. Пара может попасть под значительную распродажу, если она понизится под 96.58 JPY. Для того, чтобы разжечь весомое ралли, ей нужно превысить уровень 98.83 JPY. На данный момент, однако, мы полагаем, что она останется в пределах этих двух уровней.

Настроение трейдеров
Бычья сторона в отложенных ордерах сузилась на 3% и составаляет в целом 64%. Большая доля понижения, похоже, перешла в бычьи настроения, так как доля длинных позиций увеличилась на 2% и держится на уровне 72%.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF в поисках бычьего импульса

[ img ]

​«Дьявол кроется в деталях. Будет ли, и каким образом правительство или центральный банк вмешается может оказаться большой разницей».
- K&H Bank (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Пара, похоже, ищет импульс, что мог бы подтолкнуть её выше, но, как мы видим по показателях краткосрочных и среднесрочных технических индикаторов, кажется, что катализатор на рынке отсутствует. Для того, чтобы выяснить ситуацию, паре нужно либо понизиться под отметку 0.8899, что сейчас кажется довольно маловероятным, либо превзойти 0.9109, до чего ей тоже, похоже, далеко. Однако, лично мы немного больше поддерживаем бычий сценарий развития событий.

Настроение трейдеров
Само настроение рынка держится на уровне 71% - доля трейдеров с длинными позициями по паре. Бычья сторона в отложенных ордерах, тем не менее, понизилась на 6% и сейчас составляет 63%.

[ img ]