Фундаментальный анализ Форекс (Forex) от FxPro

[Аналитика FxPro]

В пятницу Банк Японии объявил о решении не вносить изменений в текущий курс своей денежно-кредитной политики. Кроме того, центральный банк не стал менять оценку текущего состояния национальной экономики.

Таким образом, совет Банка Японии оставил в прежнем виде программу по покупке активов, объем которой на сегодняшний день составляет 60-70 трлн. йен в год.

"Темпы восстановления экономики Японии остаются умеренными", - отмечается в официальном заявлении Банка Японии. Кроме того, центральный банк заявил, что индекс потребительских цен будет находиться в пределах 0,5-1,0%.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

События и риски

USD: В отсутствии каких-либо серьезных релизов, все взгляды сегодня прикованы к США и долговому потолку, приближающемуся все ближе из-за бряцания оружием республиканцев и демократов в отношении расходов. Республиканцы даже ужесточили свою позицию, что делает дефолт еще более реалистичным, если они откажутся найти общий язык с президентом.

NZD: Позже ночью мы увидим релиз данных по деловому доверию от Новозеландского института экономических исследований (NZIER), который является ведущим индикатором экономического благосостояния экономики Новой Зеландии. Последние данные были на уровне 32, что было максимумом с января 2012 года, и любые данные выше этого уровня придадут киви импульс.

Идея дня

Мы явно имеем дело с неприятием рисков сегодня, так как рисковые активы оказались под давлением. Доллар получил импульс в качестве исключения, что идет вразрез с текущим краткосрочным трендом, так как валюта страдала из-за политических проблем. Иена также привлекает покупательский интерес, и этим утром японская валюта росла против всех основных, так как инвесторы искали убежища. Против доллара иена тестирует многолетний максимум около 97.00, против евро трейдеры будут присматриваться к уровню поддержки 131.40-60. Несомненно, пара USD/JPY интересна в принципе, так как есть высокая вероятность, что в случае не выработки резолюции по долговому потолку отказ Бернанке от сворачивания стимулов перенесет вопрос в 2014 год.

Свежие новости форекс

JPY: Даже при том, что существует весьма немного данных на сегодня, данные японского ведущего индекса мы ждали. Они оказались несколько слабее ожиданий на уровне 106.5, снизившись по сравнению с прошлым месяцем со 107.7, демонстрируя более умеренный экономический рост страны. Тем не менее, более слабые данные не привели к снижению иены, которая привлекает инвесторов из-за всей неопределенности, окружающей долговой потолок США.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Падение объема выданных разрешений на строительство в Канаде в августе значительно превысило прогнозы экспертов.

По данным Statistics Canada, объем выданных разрешений на строительство снизился на 21,2% до $6,3 млрд. в августе после увеличения на 21,4% в июле. Экономисты прогнозировали падение данного показателя лишь на 7,0% в отчетном периоде.

В годовом выражении объем выданных разрешений на строительство сократился на 15,2% в августе по сравнению с ростом на 17,9% в июле.

Building Permits:
[ img ]

[Аналитика FxPro]

Индикатор настроений деловой среды в Новой Зеландии от NZIER составил 38 пунктов за третий квартал 2013 г.

Напомним, что в предыдущем квартале показатель находился на уровне 32 пункта.

Индекс торговой активности, который отражает рост ВВП, вырос с 5% до 11%. Это соответствует годовому росту ВВП около 3%.

NZIER Business Confidence:
[ img ]

[Аналитика FxPro]

В августе 2013 г. скорректированное общее сальдо счета текущих операций Японии составило 161,5 млрд. иен, сообщает Министерство финансов Японии.

Аналитики прогнозировали снижение показателя до 520,0 млрд. иен по сравнению с 577,3 млрд. иен в предыдущем месяце.

В годовом исчислении сальдо счета текущих операций снизилось на 63,7% за август при предыдущем значении -12,9% и прогнозе 18,1%.

Current Account Total:
[ img ]

Trade Balance - BOP Basis:
[ img ]

Current Account Balance:
[ img ]

Adjusted Current Account Total:
[ img ]

[Аналитика FxPro]

По данным Государственного секретариата по экономическим связям, с учетом сезонных факторов уровень безработицы в Швейцарии составил 3,2% в сентябре 2013 г., также как и в предыдущем месяце. Значение показателя соответствует прогнозам.

Число безработных составило за отчетный период 1,116 тыс. человек по сравнению с 1,440 тыс. человек месяцем ранее.

Как и ожидалось, уровень безработицы без учета сезонных факторов не изменился за сентябрь, составив 3,0%.

k

Unemployment Change:
[ img ]

Unemployment Rate not sa:
[ img ]

Unemployment Rate:
[ img ]

[Аналитика FxPro]

Объем экспорта в Германии повысился на 1,0% в августе после снижения на 0,8% в июле.

В то же время, объем импорта увеличился на 0,4% в августе после повышения на 0,3% в июле.

Профицит торгового баланса Германии с учетом сезонных и календарных корректировок повысился до €15,6 млрд. в августе по сравнению с €15,0 млрд. в предыдущем месяце.

Trade Balance:
[ img ]

Exports:
[ img ]

Imports:
[ img ]

Current Account:
[ img ]

[Аналитика FxPro]

Потребительские цены в Швейцарии несколько снизились в годовом выражении в сентябре, что соответствовало прогнозам экспертов.

Индекс потребительских цен упал в годовом выражении на 0,1% в сентябре. От метим, что в августе данный показатель оставался без изменений на прежнем уровне.

В месячном выражении потребительские цены повысились на 0,3% в сентябре после снижения на 0,1% в августе.

Consumer Price Index:
[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

События и риски

EUR: Сегодня выходят лишь данные по заводским заказам, и это событие несет в себе низкие риски для евро.

GBP: Стоит прислушаться к выступлению зампреда Банка Англии перед парламентом этим утром; вероятнее всего, оно будет сконцентрировано на вопросах финансовой стабильности, таким образом, риски для фунта низки.

Идея дня

Есть два подхода к ситуации, сложившейся вокруг доллара и отключения американского правительства. Первый заключается в том, что в штатах в принципе дела делаются именно так, и, возможно, это кажется странным для жителей других стран, однако, в конечном итоге, они решают свои проблемы. Второй подход заключается в том, что рынки очень расслаблены в отношении рисков, учитывая не только отключение американского правительства, но и то, что осталось около десяти дней до дефолта, тогда как соглашения по повышению долгового потолка так и нет. Индекс подразумеваемой волатильности фондового рынка (индекс неопределенности) вырос почти до четырехмесячного максимума. Подобный же индекс на рынке Форекс (CVIX от Дойче-банка) находится около минимумов диапазона за прошедшие шесть месяцев. Ситуация контрастирует с той, что была летом 2011 года, когда эти два показателя коррелировали более жестко. Таким образом, валютные рынки, кажется, чувствуют себя довольно спокойно, или же считают, что валютные последствия ограничены, однако, учитывая вновь «опрокинутый» бычий тон доллара, неопределенность на рынке все же значительно выше, чем три месяца назад.

Свежие новости форекс

JPY: Иена продолжает выступать основным бенефициарием политического тупика в США, таким образом, стремление к иене из-за спроса на безопасность стало нормой в последние годы.

EUR: Узкие диапазоны сохранились и по паре EUR/USD, однако пара EUR/JPY продолжает идти вниз, так как иена извлекает свою выгоду из статуса безопасной гавани, в данный момент находясь на уровне месячного минимума в 131.15.

AUD: Признаком изменения динамики валютных рынков является тот факт, что осси неплохо себя чувствовал на фоне неопределенности, окружающей США, сохраняя темпы роста вместе с иеной. Это обратная ситуация от той, что мы могли бы ожидать в рисковом/безрисковом мире в прошлом году.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

Единая валюта несколько ослабла после выхода более слабых, чем ожидалось, данных по заказам из Германии, которые отметили спад на 0.3% м/м, хотя годовой темп ускорился с 2.3% до 3.1%. EURUSD упала ниже 1.3570, при этом сохраняется очень узкий торговый диапазон на фоне отсутствия каких-либо сигналов о прогрессе переговоров по бюджету и уровню госдолга США, а множество статистических публикаций было отменено из-за закрытия правительства.