Фундаментальный анализ Форекс (Forex) от FxPro

[Аналитика FxPro]

Дефицит баланса видимой торговли в Великобритании повысился до £8,5 млрд. в мае

Дефицит баланса видимой торговли в Великобритании увеличился до £8,491 млрд. в мае по сравнению с £8,430 млрд. в предыдущем месяце. Эксперты прогнозировали, что данный показатель окажется на отметке £8,485 млрд.

В мае прошлого года дефицит баланса видимой торговли находился на уровне £8,1 млрд.

Объемы экспорта в Великобритании возросли на 1,5% в мае, в то время как объемы импорта увеличились на 1,3% соответственно.

Совокупный дефицит торгового баланса Великобритании повысился до £2,435 млрд. в мае по сравнению с £2,073 млрд. в апреле.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Объемы промышленного производства в Великобритании остались без изменений в мае после снижения на 0,1% в апреле.

Экономисты прогнозировали рост промышленного производства на 0,2% в мае.

В то же время, объемы производства обрабатывающей промышленности сократились на 0,8% в отчетном периоде после снижения на 0,2% в апреле.

В годовом выражении промышленное производство в Великобритании упало на 2,3%.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Индекс потребительской уверенности от Westpac в Австралии снизился в июле

Индекс потребительской уверенности, рассчитанный Westpac Melbourne Institute, снизился на 0,1% за июль 2013 г. в месячном исчислении, с 102,2 пункта до 102,1 пункта.

В предыдущем месяце показатель повысился на 4,7%.

Напомним, что индекс основан на опросе домохозяйств об уровне уверенности в текущем состоянии экономики и развития в будущем. Значения выше 100 означают, что количество оптимистов превышает количество пессимистов. Рост показателя благоприятен для валюты.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Профицит баланса внешней торговли Китая составил 27,1 млрд. долл. США за июнь 2013 г. по сравнению с профицитом в размере 20,4 млрд. долл. США в предыдущем месяце, сообщает Национальное управление статистики.

Показатель прогнозировался на уровне 27,8 млрд. долл. США.

В годовом исчислении объем экспорта снизился на 3,1% по сравнению с увеличением на 1,0% в предыдущем месяце. Ожидался рост экспорта на 3,7%.

Годовой объем импорта снизился на 0,7% по сравнению с ожидаемым увеличением на 6,0%. В предыдущем месяце годовой объем импорт сократился на 0,3%.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]
События и риски

USD: Этим вечером будет опубликован протокол заседания ФРС, рынки очень чувствительны к результатам, так как они связаны с перспективами сворачивания программы закупок ФРС, хотя явно об этом в заявлении не будет говориться. Протокол будет изучаться до мельчайших подробностей на предмет любых намеков, и новые подробности, вероятно, положительно скажутся на долларе.

AUD: Данные с рынка труда будут опубликованы в четверг утром. Основные данные по занятости были волатильны с января по апрель, майские данные (опубликованные в прошлом месяце) показали небольшой прирост на 1.1к. Уровень безработицы подрос за прошедший год с 5.0% до 5.5%, что помогло смягчить опасения в отношении инфляции, однако осси все еще падает на фоне ожиданий дальнейшего снижения ставок.

Идея дня

Мы говорили вчера о рисках этого лета, и понижение суверенного кредитного рейтинга Италии вечером стало одним из них. Евро сам по себе лишь в нескольких пипсов от новых минимумов за год против американского доллара, которые последний раз фиксировались в ноябре прошлого года. Вчера корреляция между парой EUR/USD и периферийными спредами в еврозоне (на месячной основе) вернулась вновь в положительную территорию, впервые с 23 мая, по нашим наблюдениям. Перед этим корреляция была почти полностью отрицательной прошлые три года, за несколькими короткими исключениями. Смысл в том, что евро становится более чувствительным к внутренним событиям, а растущая доходность периферии усложнит ситуацию этим летом на фоне роста доллара.

Свежие новости форекс

AUD: Третий день корректирующей активности осси после свежих минимумов за год в пятницу (0.9042). Сила киви также помогает, валюта опережала осси с пятницы.

JPY: Иена ночью укреплялась, пара USD/JPY на минимуме в 100.29. Повлияли более слабые потребительские данные, подтверждая, что в данный момент домохозяйства не в полной мере почувствовали влияние Абэномики. Более слабые данные из Китая также оказали иене поддержку.

GBP: Против доллара фунт на новом минимуме за год, пробив предыдущий уровень поддержки в 1.4832. Пара EUR/GBP преодолела ключевой уровень сопротивления в 0.8656 во вторник, что стало еще одной причиной, почему фунт оказался под давлением после более слабых, нежели ожидалось, данных по промышленному производству. Некоторой поддержкой позже для фунта стал пересмотр в сторону роста прогнозов от МВФ.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]
События и риски

USD: Заявки на пособия по безработице в последнее время стабилизировались, рынок ожидает спада к 340 тыс. после роста на прошлой неделе до 343к.

EUR: Ежемесячный отчет ЕЦБ обычно не представляет особенного интереса, однако он может представлять собой риски сегодня, если ЕЦБ более подробно расскажет о своем возможном курсе после заседания в этом месяце.

Идея дня

Ночью доллар показательно развернулся из-за комментариев Бернанке, а также протокола заседания FOMC за июнь. Протокол показал, что для сворачивания стимулов нужны более весомые улучшения на рынке труда. Тем временем Бернанке настаивал на том, что «адаптивная монетарная политика в обозримом будущем – это то, что нужно американской экономике». Реакция отражает объем длинных позиций по доллару на рынке, и после таких заявлений на рынке пошел шквал стопов. Среди основных валют на этом фоне больше всего выиграли свисси против доллара. На сегодня главный вопрос в том, сможет ли рынок оторваться от пола и вновь сформировать базу длинных долларовых позиций.

Свежие новости форекс

AUD: Смешанные сообщения с рынка труда, основная занятость растет сильнее ожиданий на 10.3к, тогда как уровень безработицы вырос с 5.6% до 5.7%. Полная занятость падала, а частичная - росла. Осси вырос до двухнедельного максимума против доллара, в основном это связано с падением американского доллара после комментариев Бернанке и выхода протокола заседания FOMC.

JPY: Новых политических мер после заседания Банка Японии не последовало. Как мы и предполагали вчера, осторожно произносится слово «восстановление» впервые с начала 2011 года, хотя прогнозы на рост несколько сократились.

GBP: Кабель вернулся обратно выше 1.50 на фоне общего ночного падения доллара.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

Председатель ФРС США Бен Бернанке заявил в среду, что ФРС будет продолжать осуществление некоторых из своих программ по денежно-кредитному смягчению в обозримом будущем.

"Экономика США нуждается в максимально адаптивной денежно-кредитной политике в обозримом будущем", - отметил Бернанке.

Также Бернанке подтвердил, что ФРС не станет рассматривать варианты с повышением краткосрочных процентных ставок до тех пор, пока уровень безработицы не снизится до 6,5%.

Председатель ФРС также высказал мнение о том, что руководство резервной системы может сохранить программу по покупке облигаций в полном объеме в случае возникновения колебаний в экономике.

По мнению Бернанке, несмотря на улучшение ситуации на рынке жилья и повышение благосостояния домохозяйств, сокращение расходов федерального бюджета может затормозить общий экономический рост. "Еще слишком рано утверждать, что мы преодолели последствия введения бюджетных ограничений", - отметил Бернанке.

[Аналитика FxPro]

[ img ]

Сочетание протоколов ФРС и Бернанке вызвали брутальное сокращение долларовых длинных позиций, захватив по пути множество стопов, что в конечном итоге привело к чрезмерному движению по USD. Как мы указали в нашем дневном обзоре, мы видим восстановление долларовых лонгов началось в начале торгов в Европе и те валюты, которые сильней всего росли (CHF и EUR) сильней всего развернулись. Тем не менее, восстановление должно быть временным, так как комментарии прошлой ночью подорвали энтузиазм рынка на сворачивании покупок уже в сентябре.

[Аналитика FxPro]

[ img ]

Как отмечается в опубликованном в среду протоколе минувшего заседания ФРС, восстановление экономики США продолжилось умеренными темпами во втором квартале.

Руководство ФРС по-прежнему остается разделено по вопросу относительно необходимости сокращения беспрецедентных мер по денежно-кредитному стимулированию экономики. Около половины членов Комитета по открытому рынку проголосовали за сокращение программы количественного смягчения (QE) к концу текущего года.

"С учетом соответствующих экономических прогнозов, все члены Комитета зи исключением одного сочли целесообразным продолжать осуществление покупок MBS и долгосрочных казначейских ценных бумаг. При этом около половины членов Комитета считают, что покупки необходимо завершить к концу текущего года. Однако, остальные члены Комитета уверены в необходимости продолжить покупки ценных бумаг и в 2014 году", - сообщается в протоколе.

Члены Комитета по открытому рынку призвали ФРС уточнить общий курс по выходу из программы количественного смягчения. Как отмечается в протоколе, председатель ФРС Бен Бернанке "должен описать вероятный путь по дальнейшему осуществлению покупок активов на ближайшие кварталы, который был бы обусловлен экономическими результатами в соответствии с ожиданиями Комитета".

[Аналитика FxPro]

По данным Статистического управления Австралии, число занятых увеличилось на 10 300 человек за июнь 2013 г. Прогнозировалось увеличение числа занятых на 300 человек. Месяцем ранее индекс снизился на 700.

Число занятых полный рабочий день снизилось в июне на 4 400 после сокращения на 6 800 месяцем ранее. Число занятых неполный рабочий день увеличилось на 14 800 в июне по сравнению с ростом на 6 100 в предыдущем месяце.

Уровень безработицы повысился с 5,6% до 5,7%. Ожидалось, что показатель останется на прежнем уровне.

[ img ]