Фундаментальный анализ Форекс (Forex) от FxPro

[Аналитика FxPro]

[ img ]

События и риски

GBP: Данные по производству выйдут в 12:30 МСК; по этим данным и промышленному производству ожидается рост в 0.4%. Данные по внешней торговле также, как ожидается, умеренно подрастут. Рост в третьем квартале достаточно неплох, и статистика соответствующая прогнозам, или превосходящая их способна оказать поддержку фунту.

USD: Опубликован протокол заседания ФРС в сентябре. Это та самая встреча, на которой было заявлено о том, что сворачивания не будет, что толкнуло доллар вниз. Долговой потолок и отключение правительства повлияли на краткосрочный курс доллара, однако будет интересна именно форма решения на заседании. Если вышеперечисленное стало причиной подождать, тогда доллар получит поддержку, если нет, тогда резолюция отодвинет сворачивание в будущее. Если нет, тогда задержка будет более длительной и негативной для доллара.

Идея дня

Время идет, и становится ясно, что иена – ваш выбор, как способ выразить своё отношение к отключению американского правительства. Доллар по-прежнему под давлением, а бенефициарием выступает японская валюта. Важно отметить, что пара USD/JPY двинулась ниже двухсотдневной средней скользящей вчера впервые с середины ноября прошлого года и есть риск, что более долгосрочные иеновые медведи будут вынуждены спасаться, если уровень таким и останется. Евро по-прежнему чувствует себя неплохо, однако на фоне спекуляций о дальнейших политических действиях ЕЦБ, а также в отношении ставок и ликвидности, валюте тяжело бороться с иеной. Мы отмечали вчера, что валютные рынки, похоже, игнорируют риски будущей волатильности в контексте бюджета США и долговой ситуации, однако нет особых сомнений в том, что доллару придется значительно сложнее, чем летом 2011 года.

Свежие новости форекс

USD: Доллар восстанавливается после новостей о том, что Обама собирается утвердить кандидатуру Джанет Йеллен на пост следующего председателя ФРС, тогда как срок Бернанке оканчивается 31 января. Более сильный долларовый тон возможен за счет снижения неопределенности и преемственности политического курса ЦБ, а не суждений Йеллен о политике. Помните, что доходность двухлеток оказалась незначительно ниже в США.

EUR: Новое короткое превышение уровня 1.36 во время азиатских торгов, однако более сильный долларовый тон толкнул пару EUR/USD обратно к 1.3550 к открытию торгов в Европе.

AUD: Осси оказался сильнейшей по производительности валютой за прошедшую неделю из-за неопределенности в отношении США. Осси рос против киви последние четыре сессии, и хорошая динамика австралийского доллара отражает тот факт, что курс валют – дело относительное, и если американский доллар попадает в немилость, осси чувствует себя относительно неплохо в сравнении.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

GBP потерял около 50 пунктов до 1.5990 после более слабых, чем ожидалось, данных по производству, которые отразили снижение на 1.1% за месяц (ожидался рост на 0.4%). Данные по внешней торговли тоже вышли слабыми. Такие показатели скорей всего навредят ожиданиям сильного ВВП в третьем квартале, однако все ещё стоит ожидать позитивного роста в этом периоде исходя из других исследований и индикаторов.

[Аналитика FxPro]

Объем промышленного производства Великобритании снизился на 1,1% за август в месячном исчислении, сообщает Национальное статистическое управление. Прогнозировался рост показателя на 0,2%. Напомним, что в предыдущем месяце объем промышленного производства повысился на 0,1%.

В годовом исчислении объем промышленного производства снизился 1,5% за август при предыдущем значении -1,1% и прогнозе -0,7%.

Объем производства перерабатывающей промышленности сократился на 1,2% за август в месячном исчислении. Стоит отметить, что ожидалось увеличение показателя на 0,3% за отчетный период после роста на 0,2% месяцем ранее. В годовом исчислении, объем производства перерабатывающей промышленности снизился за август на 0,2% при предыдущем значении -0,3% и прогнозе на уровне 1,0%.

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Объем промышленного производства в Германии увеличился на 1,4% за август 2013 г. в месячном исчислении, сообщает Министерство экономики.

Аналитики прогнозировали повышение показателя на 1,1%. Месяцем ранее индекс снизился на 1,1%.

В годовом исчислении объем промышленного производства вырос на 0,3% в августе по сравнению с сокращением на 1,7% в предыдущем месяце. Ожидалось снижение индекса на 1,4%.

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

По данным Статистического управления Австралии, число занятых выросло на 9 100 человек за сентябрь 2013 г. Аналитики прогнозировали увеличение показателя на 15 200. Месяцем ранее индекс снизился на 10 200. Число занятых полный рабочий день выросло в сентябре на 5 000 после сокращения на 2 400 месяцем ранее.

Число занятых неполный рабочий день увеличилось на 4 100 по сравнению со снижением на 7 800 в предыдущем месяце.

Уровень безработицы снизился с 5,8% до 5,6%, при этом ожидалось, что он не изменится.

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Как отмечается в опубликованном в среду протоколе сентябрьского заседания Комитета по открытому рынку ФРС США, несмотря на острые дебаты, практически все члены комитета проголосовали за временный отказ от сокращения программы по покупке активов, объем которой составляет $85 млрд. ежемесячно.

"Все члены за исключением одного считают, что перед изменением темпов покупки активов Комитету следует дождаться больее убедительного подтверждения того, что прогресс является устойчивым. По мнению одного из членов комитета, достигнутый на сегодняшний день прогресс на рынке труда, а также в целом в более широком экономическом пространстве является достаточным аргументов для сокращения объема покупок", - сообщается в протоколе.

"В целом, члены комитета, поддержавшие решение сохранить без изменений темпы покупок активов, рассматривают поступающие экономические данные в качестве несколько разочаровывающих. Несмотря на явное улучшение ситуации на рынке труда с момента запуска программы в сентябре 2012 года, члены комитета пока не имеют достаточной уверенности в дальнейшем прогрессировании", - отмечается в протоколе.

Ухудшающиеся условия на рынке жилья вкупе с неопределенностью в бюджетном секторе убедили большинство оставить текущую денежно-кредитную политику без изменений.

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

События и риски

USD: Из-за отключенного американского правительства не хватает данных, однако еженедельные данные по заявкам на пособия по безработице сегодня выйдут. Рынок ждет небольшого роста до 311К с 308К на прошлой неделе.

GBP: Нет особых причин радоваться решению Банка Англии сегодня. Существует риск, что Банк выпустит заявление, хотя после сентябрьского заседания заявления не было, так что новому председателю еще предстоит выработать свой подход к этому. Если не смотреть на риски, есть серьезные ожидания, что ставки и закупки активов останутся неизменными.

Идея дня

Доллар развернулся в течение последних двух сессий, после публикации протокола заседания ФРС доллар получил поддержку, а также это произошло за счет роста ожиданий заключения сделки по долговому потолку. Протокол ФРС оказался достаточно сбалансированным, и несколько членов заявили о том, что решение было «потенциально близким». Однако решение к концу месяца по-прежнему кажется очень маловероятным, учитывая отключение правительства и недостаточное количество данных. Эти события могут привести к устойчивому долларовому ралли, тем не менее, отключенное правительство все же будет ограничивать курс доллара.

Свежие новости форекс

JPY: Восстанавливаясь уже третий день, пара USD/JPY удерживается выше двухсотдневной средней скользящей и продолжает быть предпочтительным способом компенсации американских рисков, тогда как опережение в начале октября сейчас сменилось снижением на фоне возросшей вероятности заключения долговой сделки в США.

AUD: Данные рынка труда оказались лучше ожиданий, показав, что уровень безработицы упал до 5.6% (с 5.8%). Осси подрос до 0.9480 на фоне этих новостей, однако в целом, более положительный тон доллара означает, что рост не может быть устойчивым.

GBP: Пострадав из-за последних данных по производству вчера, более слабый тон сохранился за счет растущего ночью доллара.

[ img ]

[Аналитика FxPro]

В четверг Банк Англии объявил о решении сохранить без изменений основную процентную ставку, а также программу по покупке активов.

Комитет по денежно-кредитной политике Банка Англии во главе с Марком Карни проголосовал за сохранение ставки рефинансирования на рекордно низком уровне - 0,5%.

Кроме того, руководство центрального банка оставило без изменений программу по покупке активов, объем которой на сегодняшний день составляет £375 млрд. Напомним, что в последний раз данный программа была скорректирована в июле 2012 года, когда ее объем был увеличен на £50 млрд.

Протокол заседания Комитета по денежно-кредитной политике будет опубликован 23 октября.

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

Число заявлений на получений пособия по безработице в США увеличилось за первую неделю октября на 66,0 тыс. до 374,0 тыс. Таким образом, данный показатель оказался на рекордно высоком уровне за последние шесть месяцев.

Экономисты прогнозировали рост числа заявлений лишь до 312,0 тыс. по сравнению с 308,0 на предыдущей неделе.

В то же время, число американцев, продолжающих получать пособие по безработице, сократилось за неделю к 28 сентября на 16,0 тыс. до 2,91 млн. человек.

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[ img ]

[Аналитика FxPro]

[ img ]

События и риски

USD: Сегодня выходит лишь мичиганский индекс доверия, за счет которого доллар может стать более чувствительным из-за нехватки данных со стороны правительственных источников в данный момент.

AUD: Данные рынка жилья публикуются в понедельник; ожидается, что ипотечные кредиты снизились на 1.3% после 2.4% роста в июле. Осси может столкнуться со сложностями в росте после недавней ограниченной реакции на более сильные данные по занятости в начале недели.

Идея дня

Иена по-прежнему выступает в качестве исключения на графиках. Когда долговая сделка в США вчера стала более вероятной, иена однонаправлено пошла вниз против американского доллара и евро, толкнув пару USD/JPY в сторону от двухсотдневной средней скользящей, которая угрожала пробить минимум в начале недели. Как мы говорили ранее, причины быть медведем по иене в последнее время сходили на нет, что помогало валюте торговаться в качестве тихой гавани. Все еще вероятно, что резолюция по бюджету и долговому потолку в США окажет существенное влияние на пару, так как именно иена показывала самые сильные изменения против доллара в моменты слабости или роста. Тяжелые переговоры будут проходить еще в течение нескольких недель и пока трудно понять, какие именно долгосрочные решения после них появятся.

Свежие новости форекс

JPY: Пара USD/JPY кажется более уверенной сейчас, когда двухсотдневная средняя скользящая осталась нетронутой, если судить по закрытию дня. Иена падала четвертый день подряд, так как американские политики стали ближе к сделке по долговому потолку.

AUD: Валюта чувствует некую «усталость в ногах» из-за реакции на данные по занятости в начале недели, однако более слабая долларовая среда позволила вернуться в сторону 0.9500.

GBP: Не может восстановить свое положение ниже 1.60 против доллара после выхода после слабых данных IP в начале недели.

[ img ]