Волновой анализ от компании ВЛС Инвест

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Структура колебаний, в составе синей волны В, представляет собой плоскую коррекцию. Продолжение структуры синей волны В возможно только в качестве сложной коррекции с малой Х-волной. Если синяя волна В всё же завершена, то текущее восходящее движение является начальной фазой синей волны С с минимальными целями выше сигнальной линии. Дальнейшие колебания, необходимые для завершения нисходящей модели, показаны на графике.


Фунт
[ img ]
Сложившиеся в рамках нисходящего движения колебания, скорее всего, представляют собой развивающуюся двойную плоскую коррекцию с малой Х-волной. Для её завершения логично ожидать возврата к имеющимся минимумам. После чего, должна сложиться восходящая волна коррекционной структуры, которая будет выполнять роль волны В в конфигурации большего масштаба. Обновление, имеющегося максимума, возможно только в альтернативном сценарии.


Нефть
[ img ]
Коррекционный характер структуры 5-й зелёной волны позволяет выдвигать значительное количество гипотез о структуре сложившихся колебаний. Однако на данный момент все они не имеют серьёзного значения. Говорить об окончании 5-й зелёной волны, на этих ценовых уровнях, можно только при условии пробития верхней сигнальной линии. Это означает, что независимо от локальной структуры, наиболее вероятным сценарием является продолжение нисходящего тренда с целями в районе 50 долларов за баррель.


ММВБ
[ img ]
Если гипотеза об окончании волны С локальной нисходящей коррекции верна, то нас ожидает значительная восходящая тенденция. При этом, построенные сигнальные линии больше пробиваться не должны. В случае пробития ближайшей сигнальной линии - потребуется перегруппировка волн в составе локальной нисходящей коррекции, сейчас обозначенной красными А, В и С. Порядок всех колебаний, после отметки - синяя 2/В, должен быть понижен на один уровень.

Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]

Обновление минимума и пробитие нижней сигнальной линии указывает на незавершённость синей волны В. С учётом структуры новых колебаний, требуется некоторая перегруппировка волн в составе уже сложившейся плоской коррекции. Порядок волн второй фазы сложной коррекции, скорее всего, будет понижен на один уровень, и участок, сейчас обозначенный как завершённая вторая фаза сложной коррекции - двойная плоская с малой Х-волной, на деле будет являться лишь волной А в составе второй фазы. После завершения синей волны В, нас в любом случае ожидает рост с пробитием верхней сигнальной линии.


Фунт
[ img ]

Текущее движение вверх пока рассматривается как волна В второй фазы сложной коррекции, однако, в окончательной группировке многое зависит от того, как поведёт себя рынок в дальнейшем. Пока, наиболее вероятным представляется показанная на графике структура. Общий сценарий по-прежнему предполагает две альтернативы, которые были описаны в предыдущих статьях.


Нефть
[ img ]

На графике по-прежнему недостаточно данных для выдвижения каких-либо значимых гипотез о структуре нисходящего участка, сложившегося после окончания зелёной 4-й волны. Наиболее вероятным сценарием является продолжение коррекционного падения, без пробития верхней сигнальной линии. Приблизительная цель падения находится в районе 50 долларов за баррель, хотя возможно и обновление имеющегося минимума в районе 46,50.


ММВБ
[ img ]

Базовый сценарий, согласно которому локальная нисходящая коррекция завершена, сохраняет свою актуальность. Если это действительно так, то на графике должен продолжаться восходящий тренд, формирующиеся волны должны иметь импульсную структуру, а сигнальные линии снизу больше пробиваться не должны. При этом порядок всех волн, после синей отметки 2/В, должен быть понижен на один уровень.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Плоская коррекция, пока обозначенная как вторая фаза в составе синей волны В, близка к завершению. Однако её порядок может быть понижен на один уровень, и она будет выполнять лишь роль зелёной волны А в составе второй фазы сложной коррекции, в составе синей волны В. Сроки формирования синей волны В в этом случае будут отложены на неопределённое время, однако существенного нисходящего движения эта волна формировать не должна. После её окончания следует ожидать импульсного роста в качестве синей волны С с обязательным пробитием верхней сигнальной линии.


Фунт
[ img ]
Сложившиеся колебания пока не дают возможности для однозначной группировки, в связи с чем пока сохраняем базовый сценарий. Однако существует вероятность переноса точки окончания зелёной волны А в район имеющегося минимума. В долгосрочном плане также сохраняются оба сценария: продолжение формирования расширяющегося треугольника в красной волне 4, либо завершение всего нисходящего терминального импульса, и начало долгосрочного восходящего тренда.


Нефть
[ img ]
На графике по-прежнему нет оснований для однозначной группировки волн нисходящего движения. Также нет оснований считать это движение законченным. Общий сценарий тоже остаётся без изменений: мы находимся в 5-й волне терминального импульса, которая должна иметь коррекционную структуру и цели в районе 50 долларов за баррель. Подтверждением окончания модели станет пробитие верхней сигнальной линии.

ММВБ
[ img ]
Несмотря на локальную нисходящую коррекцию, базовый сценарий, предполагающий продолжение общего восходящего тренда, остаётся в силе. При этом порядок имеющихся волн должен быть понижен на один уровень, а сигнальные линии снизу больше пробиваться не должны.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Новое восходящее движение, скорее всего, является зигзагом с терминалом в качестве волны С. Это может указывать либо на терминальный характер синей волны С, либо на необходимость понижения порядка волн плоской коррекции после зелёной Х-волны на один уровень. Во втором случае синяя волна В ещё не завершена. Общий сценарий остаётся без изменений – после окончания синей волны В нас ожидает импульсный рост с целями выше верхней сигнальной линии.


Фунт
[ img ]
Восходящее движение с 09.07, скорее всего, представляет собой сложную коррекцию с малой Х-волной: зигзаг + плоская коррекция. В этом случае оно может выполнять роль жёлтой волны В во второй фазе нисходящей сложной коррекции большего порядка. Наиболее вероятные колебания, необходимые для развития базового сценария, показаны на графике. Оба, ранее описанных общих сценария, сохраняют примерно одинаковую вероятность своего проявления.


Нефть
[ img ]
Нисходящее движение по-прежнему не имеет чётких оснований для группировки, т.к. должно иметь коррекционную структуру, вариантов которых на данном этапе сохраняется значительное количество. Общий сценарий остаётся без изменений – формирование 5-й зелёной волны терминала предполагает снижение в район имеющегося минимума. Пробитие верхней сигнальной линии будет означать окончание всей нисходящей конфигурации.


ММВБ
[ img ]
Если базовый сценарий верен, то ни одна сигнальная линия снизу пробиваться больше не должна. Порядок волн, после отметки синяя 2/В, должен быть понижен на один уровень, а восходящее движение должно продолжаться по импульсному сценарию. Пробитие одной из сигнальных линий будет означать пересмотр группировки волн нисходящего движения начиная с отметки синяя 3/С.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Предварительная оценка восходящего движения указывает на структуру - двойной зигзаг, причём волна А второй фазы ещё в процессе. Это означает, что пока сохраняется как вариант продолжения второй фазы сложной коррекции в составе синей волны В, с понижением порядка колебаний, сложившихся после зелёной Х-волны, так и вариант терминальной структуры синей волны С. Общий сценарий развития событий, после окончания синей волны В, остаётся без изменений и показан на графике.


Фунт
[ img ]
Последний нисходящий участок, предположительно, имеет импульсную структуру и слегка прокалывает нижнюю сигнальную линию. Это означает, что он, с высокой вероятностью, выполняет роль законченной жёлтой волны С в составе второй фазы сложной коррекции в составе зелёной волны А. Если эта гипотеза верна, то зелёная волна А завершена, и нас ожидает развитие зелёной волны В, показанной на графике. Она будет иметь коррекционную структуру и значительные сроки формирования.


Нефть
[ img ]
Наконец-то можно сформулировать предварительную оценку структуры нисходящего движения. Скорее всего, мы имеем дело с двойным зигзагом, волна С второй фазы которого находится в завершающей стадии. Порядок волн в составе конфигурации, скорее всего, должен быть повышен на один уровень - до синего. А вся структура 5-й зелёной волны может иметь вид двойного или тройного зигзага, либо двойного зигзага + треугольник. Пробитие верхней сигнальной линии, с высокой вероятностью, будет означать окончание нисходящего тренда.


ММВБ
[ img ]
Пробитие сигнальной линии означает только то, что красная волна С ещё не завершена. Линия носила предварительный характер, а красная волна С, в любом случае, имеет терминальную структуру и, при текущем состоянии рынка и порядке волн, точно определить момент его окончания не представляется возможным. Ключевую роль играет нижняя сигнальная линия: пока она не пробита - базовым сценарием является восходящий тренд.

Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Думаю, есть достаточно оснований для предполагавшегося понижения порядка волн, сложившихся после окончания зелёной Х-волны. Это означает, что, скорее всего, сейчас мы находимся в процессе формирования зелёной волны В в составе сложной коррекции - двойная плоская с малой Х-волной, которая играет роль синей волны В. Зелёная волна В в этом случае, с наибольшей вероятностью, имеет сложную структуру: зигзаг + треугольник с малой Х-волной. Этот сценарий пока принят в качестве базового, и колебания, необходимые для его развития, показаны на графике.


Фунт
[ img ]
Сложившееся локальное восходящее движение, вероятно, имеет сложную структуру - двойной зигзаг. Пока оно обозначено как жёлтая волна А, но порядок, скорее всего, будет понижен на один уровень. В целом рынок, скорее всего, находится в процессе формирования нисходящей коррекционной конфигурации, которая в базовом сценарии должна обновить минимум, в альтернативном - не должна опускаться существенно ниже уровня 1,50.

[ img ]
Долгосрочный сценарий остаётся без изменений. Однако с учётом развития локальных моделей: либо вся нисходящая волна С завершена в точке минимума 08.04.2015, и восходящее движение уже началось (альтернативный сценарий), либо красная 4-я волна, в составе жёлтой 5-й, представляет собой расширяющийся треугольник, и тогда для завершения модели необходимы показанные на графике колебания (базовый сценарий).


Нефть
[ img ]
Выдвинутая, относительно структуры нисходящего движения, гипотеза должна быть поставлена под сомнение, т.к. корректное построение сигнальных линий не представляется возможным. Однако другого варианта группировки этого участка я пока предложить не могу. В любом случае, поэтапное пробитие, построенных сигнальных линий, поможет в разделении нисходящего движения на волновые модели и в принятии решения об окончании 5-й зелёной волны. Пробитие верхней сигнальной линии даст окончательный сигнал об окончании всей нисходящей модели.


ММВБ
[ img ]
Если нисходящая коррекционная модель, пока обозначенная красными А, В и С, завершена, то восходящее движение должно продолжаться без пробития ближайшей сигнальной линии. Общий сценарий остаётся без изменений и предполагает восходящее движение с неопределёнными целями.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Обновление локального минимума сделало несостоятельной первоначальную гипотезу относительно структуры зелёной волны В. Перегруппировка, с одновременным понижением порядка волн, позволяет рассматривать имеющиеся колебания как предположительные жёлтые волны А и В в составе зелёной волны В. Если структура зелёной волны В будет развиваться по сценарию плоской коррекции, то наиболее вероятный внешний вид следующих колебаний показан на графике. Существуют и другие варианты развития структуры зелёной волны В.


Фунт
[ img ]
На графике фунта не произошло практически никаких изменений. Ввиду формирования большого количества небольших коррекционных моделей локальная структура остаётся неопределённой. Общий среднесрочный сценарий, независимо от выбора долгосрочного варианта, предполагает локальный коррекционный рост. В случае реализации базового варианта, после роста последует падение с обновлением имеющегося минимума, в случае альтернативного – падение будет носить локальный характер и минимума не обновит.


Нефть
[ img ]
С учётом развития событий первоначальное предположение относительно структуры 5-й зелёной волны пока выглядит логичным. Если эта гипотеза верна, то движение, скорее всего, идёт по сценарию тройного зигзага с малой Х-волной, причём сейчас мы находимся в процессе формирования 3-й фазы, которая может перейти в сужающийся треугольник. Нисходящий тренд, скорее всего, ещё не закончен и уровень, который может быть достигнут, также не определён. Однако существенное обновление, имеющегося минимума в районе 46 долларов за баррель, крайне маловероятно.


ММВБ
[ img ]
Базовый сценарий пока подтверждается, однако существует вероятность переноса точки окончания восходящей коррекции, пока обозначенной как красная волна В, на точку окончания текущего восходящего импульса. В этом случае развитие текущей нисходящей коррекции ещё несколько затянется, а ближайшая сигнальная линия будет обновлена ещё раз. Общий восходящий сценарий остаётся базовым, до пробития нижней сигнальной линии.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Развитие графика пока полностью укладывается в представленный сценарий. Он предполагает развитие восходящей импульсной или терминальной волны, которая играет роль жёлтой волны С в составе зелёной волны В. Однако, пока идёт формирование многочисленных коррекционных моделей, существует значительное количество вариантов группировки в зависимости от дальнейшего поведения рынка. Это означает, что на данном этапе развития с уверенностью можно говорить только о продолжении развития синей волны В, после окончания которой нас ожидает импульсный рост с обязательным пробитием верхней сигнальной линии.


Фунт
[ img ]
Вывод об окончании зелёной волны А оказался несколько преждевременным, завершилась она только в точке, которая сейчас отмечена на графике. Это означает, что рынок перешёл в стадию формирования зелёной волны В с целями в районе 1,59 и сроками от нескольких недель до нескольких месяцев.


Нефть
[ img ]
Цена достигла такого уровня, когда ввиду коррекционного характера нисходящей модели в составе 5-й зелёной волны, существует риск неверного определения её структуры и разворота рынка в любой момент. Для контроля за ситуацией построены сигнальные линии, поэтапное пробитие которых должно либо подтвердить, либо опровергнуть ситуацию. Базовый вариант развития событий предполагает ещё один нисходящий участок в качестве волны С третьего зигзага в составе сложной коррекции.


ММВБ
[ img ]
Развитие восходящего движения идёт по импульсному сценарию. Говорить о завершении локального импульса пока преждевременно, хотя такая вероятность существует. Окончательным подтверждением базового сценария станет завершение локальной нисходящей коррекции без пробития ближайшей сигнальной линии и обновление, сложившегося на тот момент, максимума (точки окончания локального восходящего импульса). Внешний вид этой ситуации показан на графике.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
В настоящий момент, предположительно, развивается 3-я волна в составе жёлтой волны С, в составе зелёной волны В. Если гипотеза о структуре в целом верна, то текущее восходящее движение имеет ориентир в диапазоне 1,12 – 1,13. Далее следует ожидать локального импульсного падения в район 1,07 – 1,08. После этого последует более крупное восходящее движение, так же предположительно имеющее импульсную структуру. Минимальным ориентиром для красной 4-й волны является обновление верхней сигнальной линии.

Фунт
[ img ]
Пока сложно выдвигать гипотезы о возможной структуре зелёной волны В, однако она в любом случае должна иметь коррекционный характер. Примерным ориентиром для всей структуры является диапазон 1,58 – 1,59, далее в любом случае следует ожидать импульсного падения, по размеру которого можно будет судить о вероятности базового или альтернативного сценария.

Нефть
[ img ]
Если базовая гипотеза верна, то синяя волна В завершена в точке локального максимума, а синяя волна С будет иметь терминальную структуру. Однако кроме базового существует ещё как минимум два варианта. Во-первых, синяя волна В может быть ещё не завершена, однако значительных ориентиров для роста она не имеет. Во-вторых, вся 5-я зелёная волна может быть завершена в точке минимума, в районе чуть выше 48 долларов за баррель. В этом случае всё нисходящее движение должно быть подвергнуто перегруппировке, которая в принципе не невозможна. Наиболее вероятный, с моей точки зрения, вариант показан на графике.

ММВБ
[ img ]
К сказанному ранее добавить пока нечего. Если на графике сложится локальная нисходящая коррекция, без обновления ближайшей сигнальной линии, после чего рынок обновит имеющийся максимум, то можно будет с уверенностью говорить о реализации базового сценария, который предполагает значительное восходящее движение без определённых целей. Нисходящая альтернатива по-прежнему существует, но её вероятность уменьшается с каждым днём.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru

[VLSInvest]

Евро
[ img ]
Жёлтая волна В, судя по всему, имеет терминальную структуру, из-за этого сложно качественно определить точку её окончания. Предположительно, сейчас мы находимся в стадии завершения 4-й волны в её составе. Это означает, что для завершения жёлтой волны С в составе зелёной волны В необходим ещё один восходящий участок. Наиболее вероятный сценарий дальнейшего развития модели показан на графике.


Фунт
[ img ]
Структура восходящего движения, пока обозначенного как зелёная волна В, скорее всего, представляет собой зигзаг, волны А и В которого завершены. Весь зигзаг может выполнять роль всей зелёной волны В, либо быть частью более сложной структуры в её составе. По срокам формирования зелёная волна В должна быть сопоставима с зелёной волной А. Выбор сценария во многом будет зависеть от следующей за зелёной волной В волны.


Нефть
[ img ]
Синяя волна С достигла минимально необходимых размеров. По своей структуре она может представлять собой терминальный импульс. Это означает, что теперь разворот может состояться практически в любую минуту, хотя третья фаза сложной коррекции в составе 5-й зелёной волны вполне может сформироваться в сужающийся треугольник.


ММВБ
[ img ]
Коррекция после восходящего импульса пока не достигла своих обычных размеров. В то же время движение не содержит признаков разворота вниз, что в значительной степени подтверждает базовый сценарий. Это означает, что после окончания локальной нисходящей коррекции импульсный рост продолжится.


Денис Стукалов, аналитик «ВЛС Инвест» vlsgroup.ru