Аналитика от Dukascopy Bank

[Andrey.Tarasov]

USD/JPY пробует 200-дневное SMA

[ img ]

"Опасения по поводу замедления темпа роста в Китае снижаются, и доллар растёт, поскольку неприязнь к риску падает. На пару доллар-йена продолжают влиять фондовые рынки. Риск падения ниже 100 сильно упал."
- Money Square Japan (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Несмотря на то, что вчера было внушительное падение, быки смогли вернуть контроль над рынком и продвинули пару USD/JPY в сторону 101.82/73. Это сопротивление, в основном, создано 200-дневным SMA и его может оказаться сложно преодолеть. Но для того, чтобы пара подтвердила свои долгосрочные бычьи намерения, курс должен также подняться выше 102.24/16, комбинации 55 и 100-дневаного SMA с основной линией восходящего тренда.

Настроение трейдеров
После небольшого падения (до 70%) доля длинных позиций вернулась на свой привычный уровень - 74%, а это означает, что настроение, скорее всего, на какое-то время останется бычьим. В то же время доля ордеров, выставленных на покупку в пределах 50 пунктов от спота опустилась с 71% до 40%.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF проверяет долгосрочный SMA

[ img ]

"Поскольку ФРС не беспокоит инфляция, и первое повышение ставки не ожидается раньше середины или конца 2015 года, после собрания USD уступил позиции, а акции выросли."
- NAB (по материалам CNBC)

Перспективы пары
Несмотря на то, что сперва казалось, что USD/CHF оставит месячное R1 нетронутым, доллар США закрепился за пределами 0.8912, подняв курс выше до ещё более жёсткого сопротивления на 0.8948. Если пара закроется выше 200-дневного SMA, то долгосрочная перспективы изменится на бычью, с потенциальной целью на 0.98 (максимумы 2013 года). Это является точкой разворота , где доллар США начал формирование нисходящего клина, из которого он совсем недавно вырвался.

Настроение трейдеров
Похоже, что трейдеры воодушевились последним движением курса - они покупаю доллар несмотря на то, что он становится дороже. На данный момент ровно три из четырёх участника рынка SWFX держат длинные позиции по паре.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/JPY вновь торгуется выше долгосрочного SMA

[ img ]

"В силу того, что геополитические риски вокруг Украины стабилизировались, аппетит к риску немного улучшился. Рост акций поддерживает пару доллар-йена."
- Mizuho Securities (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
USD/JPY смогла закрыться выше 200-дневного SMA, и это хороший бычий сигнал. Тем не менее, впереди ещё много жестких сопротивлений, которые могут свести на нет импульс роста валютной пары. Ближайшее скопление находится на 102.38/19, сформированное, в основном, из 55 и 100-днеынх SMA. Следующая область поддержки - линия восходящего тренда на 102.78/55, которая подкрепляется месячной РР и недельным уровнем R2.

Настроение трейдеров
Участники рынка SWFX становятся всё больше убеждены, что доллар США вырастет против японской йены - 75% трейдеров (71% в пятницу) держат длинные позиции по паре USD/JPY.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF закрепляется выше 200-дневного SMA

[ img ]

"Здесь, как и в большинстве валютных пар, драйвером являются ожидания по поводу монетарной политики."
- Wells Fargo & Co. (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Как выяснилось, 200-дневное SMA не смогла долго удерживать быков в безопасности, и в конце-концов сдалась. Теперь, хорошо поддерживаясь на уровне 0.8946/42, предполагается, что USD/CHF вырастет. Если это случится, то валютная пара столкнётся со значительной областью сопротивления на 0.9061/41 - месячной R2 и недельной R3. С другой стороны, технические индикаторы не предполагают такой вариант развития событий, особенно в долгосрочной перспективе.

Настроение трейдеров
Распределение между длинными и короткими позициями остаётся в значительной степени в пользу первых, так как они составляют 73% рынка. Что касается ордеров, то в пределах 50 пунктов от спота 60% из них выставлены на покупку доллара против франка.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/JPY присматривается к уровню 102,20

[ img ]

"Банк Японии по-прежнему больше склоняется к стимулированию. Если аппетит к риску и глобальная экономика продолжат улучшатся, иена рискует ослабнуть".
- St. George Bank (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Если недавно нарушенное 200-дневное скользящее среднее докажет, что оно является надёжной поддержкой, валютная пара может скоро запустить атаку на группу, состоящую из 55- и 100-дневного скользящего среднего возле отметки 102,20. Как только это сопротивление капитулирует перед давлением со стороны покупателей, USD/JPY могла бы попытаться нанести повторный визит к максимальной отметке за апрель - 104,12, над которой находится пик за текущий год - 105,44. Однако, суточные и недельные технические индикаторы пока не поддерживают такой сценарий, в отличии от месячных показателей.

​Настроение трейдеров
Сегодня длинных позиций, открытых на рынке SWFX в паре USD/JPY, относительно меньше, чем было вчера, но в общем трейдеры уверены в бычьей тенденции доллара США - 70% из них ожидает рост его курса против иены.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

USD/CHF поддерживается уровнем 0,8946/42

[ img ]

"Это печальное свидетельство нехватки волатильности на валютных рынках, что мы сейчас сообщаем о передвижениях на 30 пунктов, как о новости, заслуживающей внимания".
- Triple T Consulting (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Начало этой недели пока выглядит малообещающим, однако, 200-дневному скользящему среднему вместе с недельной точкой разворота РР суждено сыграть роль уровня поддержки и предотвратить дальнейшее снижение доллара США. Но если скользящее среднее не справится с медведями, дополнительный спрос, предположительно, находится на уровне 0,8921/12, где месячное сопротивление R1 вливается в недельную поддержку S1. Следовательно, перспективы у пары USD/CHF являются бычьими с начальной целью - месячным сопротивлением R2 на уровне 0,9041.

​Настроение трейдеров
Снижение обменного курса не отобразилось в настроении по отношению к паре USD/CHF, процент длинных позиций фактически не изменился - 74% сегодня и 73% 24 часа назад. Но доля ордеров на покупку подскочила от 55% до 68%.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

AUD/USD колеблется около 0.9250

[ img ]

«Мы прогнозируем, что инвестиции в добывающую промышленность упадут на 20% за 2014-15 годы».
- ANZ Bank (по материалам The Australian)

Перспективы пары
На данный момент австралийская валюта находится в боковом тренде и кажется, что трейдеры ждут большей волатильности. Мы видим, что австралийский доллар перекуплен, и по нашему мнению маловероятно, что он может нарушить недельную точку разворота на 0.9271. Следующей целью для медведей пары будет недельная и месячная S1 на 0.9176/71, которая вместе с 100 и 200-дневными средними скользящими является достаточно сильным уровнем. Несмотря на это, если этот уровень будет нарушен, тогда пара может упасть до месячной S2 на 0.9061.

Настроение трейдеров
Трейдеры SWFX становятся все более уверенными, что австралийский доллар будет расти против доллара США. Но, в целом, медведи до сих пор в большинстве, так как они занимают 52% рынка.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

EUR/JPY падает ниже недельной точки разворота на 138.81

[ img ]

«Это будет источником опасения для ЕЦБ, в добавлении к сокращению роста кредитования. Это добавляет шансов к стимулированию ЕЦБ и согласуется с медвежьей тенденцией по евро».
- BNP Paribas SA (по материалам Bloomberg)

Перспективы пары
Сегодня евро упал ниже недельной точки разворота на 138.81, и это падение, в большей степени, было вызвано сильным сопротивлением на 139. Сейчас пара поддерживается месячной S2 и недельной S1 на 138.38/31, и этот сила этого уровня сопротивления скоро будет протестирована. Мы ожидаем, что единая валюта закроется ближе к важному уровню на 138, хотя маловероятно, что пара может упасть еще ниже. Краткосрочные индикаторы пары также являются бычьими.

Настроение трейдеров
Настроение пары до сих пор находится очень близко к паритету, на данный момент 52% участников рынка SWFX являются бычьими. В то же время, доля ордеров на покупку евро упала, достигнув 55%.

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

GBP/USD нарушила 15-месячный восходящий тренд

[ img ]

"Рынок держит длинные позиции по стерлингу, и, что касается позиционирования и курса, мы находимся на крайне высоких уровнях."
- BMO Capital Markets (по материалам Reuters)

Перспективы пары
Несмотря на то, что поддержка на 1.6782/76 считалась сильной и большинство технических индикаторов были бычьими, вчера фунт сильно упал. Валюта упала сквозь месячную РР, 55-дневное SMA и, что наиболее важно, сквозь линию долгосрочного восходящего тренда. Соответственно, до тех пор, пока курс в ближайшее время вновь не вырастет выше уровня 1.68, дальнейшее падение стерлинга кажется наиболее вероятным вариантом развития событий.

Настроение трейдеров
Также, как и в EUR/USD, доля быков тоже увеличивается - с 46% вчера до 49% сегодня. Что касается ордеров, то тех, что выставлены на продажу (56%) по-прежнему больше тех, что выставлены на покупку (44%).

[ img ]

[Andrey.Tarasov]

EUR/USD проверяет месячную S2

[ img ]

"Германия является практически единственным двигателем роста экономики Европы. Поэтому сейчас всё, что будет указывать на слабость Германии, будет влиять на евро."
- Oanda (по материалам MarketWatch)

Перспективы пары
Давление от распродажи должно отчасти упасть, учитывая тот факт, что валютная пара достигла потенциально жёсткой поддержки на 1.3582, состоящей из месячной S2 и недельной S1. Те не менее, ожидается, что EUR/USD сохранит медвежий импульс и в конце-концов сотрёт этот уровень для того, чтобы открыть путь к месячной точке разворота на 1.3492. в то же время, бычьи свечи ограничиваются 200-дневным SMA на 1.3689.

Настроение трейдеров
Несмотря на то, что на данный момент разница между длинными и короткими позициями не является значительной, но мало-помалу быки (51%) вытесняют медведей (49%). В то же время 59% ордеров выставлены на продажу евро против доллара.

[ img ]