Баннер МОФТ

Аналитика от ForexChief

Здесь обсуждаются вопросы, связанные с техническим анализом финансового рынка Форекс.

Модератор: trader-master

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 18 янв 2019, 11:31

Аналитика JPY, AUD, NZD на 18-01-19
Текущая неделя показала, что оптимизму азиатских валют доверять нельзя – замедление основных макроэкономических показателей КНР не прошло бесследно. Самое низкое за 3 года значение доверия потребителей Австралии держит аусси на пороге сильной зоны 0,72, а снижение показателя расходов по кредитным картам вернули NZD/USD ниже отметки 0,68.
Иена пока не торопится поддержать своих региональных партнеров, реагируя исключительно на динамику доллара и развитие ситуации в торговой войне США-Китай. Даже заключение широкой торговой сделки, которая может положить конец годовому конфликту, не приведет к быстрому восстановлению азиатских макропоказателей.

[ img ]

Рост долговой нагрузки потребителей может вынудить РБА занять более мягкую позицию, мнение РБНЗ, как вы понимаете, будет синхронным. Кроме китайского фактора, есть ряд внутренних проблем, которые влияют на динамику AUD и NZD.

[ img ]

Например, после многолетнего процесса повышения австралийский рынок недвижимости резко замедляется, а пищевая отрасль Новой Зеландии требует технологической реструктуризации, что приведет к временной потере экспортного объема базовой продукции. Так что на текущий момент обе пары имеют нереализованный потенциал снижения: AUD/USD, как минимум к 0,7050, NZD/USD − в зону 0.6660.

[ img ]

Для отмены негативного сценария необходимо появление крупного предложения выше ключевых зон: для AUD − 0,7260, для NZD – 0.6850. Но фундаментальных факторов для уверенного роста пока нет.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 21 янв 2019, 10:49

Аналитика GBP/USD на 21-01-19
На сокрушительный провал соглашение по Brexit в парламенте Британии рынок отреагировал несущественными (по меркам фунта) спекуляциями и сохранил позитивный настрой. Теперь хотя бы временное перемирие между Мэй и оппозицией – основное условие для продолжения какого-либо диалога с ЕС, но в любом случае рассчитывать на внеочередной саммит по британской теме не стоит.
В то же время любые попытки объединения с лейбористами Корбина неприемлемы для евроскептиков партии тори и следующий стресс-тест на доверие правительство Мэй не переживет. Вероятность выхода без сделки существенно снизилась, продление действия статьи 50 по срокам практически согласовано.
Слабая статистика розничных продаж в очередной раз доказывает падение темпов экономического роста в конце 2018 года, и вряд ли стоит рассчитывать на изменение ситуации, так как доверие и расходы потребителей активно снижаются. Предстоящий отчет по рынку труда изучаем внимательно, особенно − рост зарплат, но реакция рынка на него ожидается слабой.

[ img ]

Психологический рубеж 1.30 пока устоял, спекулятивные объемы с обеих сторон рынка сняты. Сегодня парламент ждет альтернативный план по Брексит, однако новых идей у премьера нет. Ключевое голосование назначено на 29 января; рост фунта жестко связан с шансом перехода процесса Брексит под контроль парламента. Если Мэй потеряет полномочия, досрочные выборы гарантированы, а фунт пойдет искать новое дно.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 23 янв 2019, 10:39

Аналитика XTI/USD на 23-01-19
Статистика от Минэнерго США показывает, что текущие относительно высокие цены вполне комфорты для сланцевой отрасли – запасы сырья снизились, но выросли запасы продуктов переработки. Первый ежемесячный прогноз МЭА на 2020 год утверждает, что с 4-го квартала текущего года страна будет экспортировать больше нефти, чем покупать, то есть Америка станет независимой от мировой цепочки поставок.
Вывод − ОПЕК+ придется контролировать свои объемы гораздо дольше, чем заявлено на данный момент, чтобы нового роста запасов. ОПЕК активно публикует данные по добыче стран-участников с целью поддержать мнение, что рынок не переполнен. Глава Центробанка Ирана заявил, что Япония возобновила импорт иранской нефти после согласования с США. Тем не менее, рынки надеются, что в мае Трамп не станет продлевать исключения для восьми стран-покупателей иранской нефти, чтобы позволит удерживать баланс рынка или даже получить дефицит предложения.
Политические комментарии на тему прошедшего раунда переговоров США-Китай существенно снизили градус оптимизма. Китай готов увеличить импорт из США более чем на $1 трлн. в течение шести лет, чтобы положить конец торговой войне, но представитель США Лайтхайзер все равно считает темп нормализации отношений слишком медленными. Однако на фоне замедления роста и обострения структурных проблем в национальной экономике большего предложить Китай пока не может.

[ img ]

Также добавил негатива первый в этом году прогноз МВФ, согласно которому, если настроения фондового рынка не улучшатся, то в 2019- 2020 средняя цена будет стабильно ниже $55, хотя общий потенциал снижения ограничен зоной $50-48.
С начала года рынок получил множество сигналов, но предпочитал те, что удобны для роста: в моменте цена обновила максимум, но в результате зависла в диапазоне 52,00-53,50. Необходимость технической коррекции пока поддерживает приоритет продаж, хотя крупные игроки пока с открытием новых объемов не торопятся.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 25 янв 2019, 11:17

Аналитика AUD, NZD на 25-01-19
Китай остается основным фактором давления на азиатский рынок. НБК впервые использовал механизм промежуточного среднесрочного кредитования (TMLF) для очередной инъекции ликвидности в объеме ¥257.2 млрд. Займ предложен региональным коммерческим банкам, официально − для программы стимулирования малого бизнеса и частных компаний, фактически – для укрепления юаня и снятия внутреннего спроса на доллар из-за непрозрачной ситуации в торговых переговорах с США.
Китай более нуждается в торговом соглашении и Вашингтон явно готов применять агрессивную стратегию. Пока стороны дают абсолютно противоположные комментарии, но если очередной раунд окажется провальным, доллар будет расти по всему рынку.
Интерес инвесторов по AUD и NZD смещается синхронно ожиданиям торгового соглашения США-Китай. Киви растет по отношению к AUD на фоне публикации ИПЦ и опережает динамику внезапного роста из-за показателя инфляции. Активные покупки возможны только уверенном тесте выше 0,6820/40.

[ img ]

Экономика Австралии более зависима от экспорта в Китай, чем в Новую Зеландию. Аусси продолжает снижаться против доллара даже с учетом позитивных данных по занятости, хотя отчеты по деловой активности показали ухудшение условий труда и в секторе производства, и в секторе услуг.

[ img ]


Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 28 янв 2019, 11:09

Аналитика GBP/USD на 28-01-19
Полет фунта на волне поддержки Мэй партией юнионистов может быть прерван уже завтра, после голосование по альтернативному плану премьера. На сей раз в жертву Brexit принесли программу поддержки открытой границы с Ирландией; но даже если законопроект пройден британский парламент, то Мэй придется просить согласие ЕС внести изменения в уже согласованный проект соглашения.
Группа евроактивистов во главе с Меркель инициировала взаимные консультации с целью не допустить Brexit без торговой сделки, но окончательное решение об уступках придется принимать правительству Ирландии.
Если подтвердится инсайд о том, что в ответ на закрытие ирландской границы Юнкер потребовал постоянное пребывание Британии в Таможенном союзе с ЕС, то и этот раунд войны за Brexit будет провален. Правящая коалиция никогда не ратифицирует такой вариант договора, и продление действия статьи 50 о дате выхода Британии из ЕС эту проблему не решит. Лейбористская оппозиция все также не может определиться с направлением, что снижает вероятность второго референдума или перевыборов.

[ img ]

Реакция рынка зависит от того, какие именно поправки к проекту соглашения будут завтра ратифицированы. Любые формулировки, которые заставят продлить статью 50 – активизируются покупки на снижениях; если придется ждать согласования с ЕС − фунт будет под стабильным давлением. Если проект Мэй опять будет провален без продления статьи 50 – закрытие отложенных продаж ниже 1.3050/20 вызовет отвесное падение.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 30 янв 2019, 10:32

Аналитика XTI/USD на 30-01-18
Серьезно раскачать рынок пока не удается. Санкции США в отношении Центробанка Венесуэлы и компании PDVSA фактически закрывают экспорт: американским компаниям запрещается экспортировать тяжелый бензин, необходимый Венесуэле для разбавления ее «тяжелой» нефти. Предполагается, что санкции не касаются объемов, которые уже в пути и уже оплачены.
США внесли PDVSA в SDN-список, что делает санкции значительно серьезнее, чем просто запрет бизнеса с данной компанией. В процесс включился ряд нефтетрейдеров Европы. Более того, американским деятелям удалось убедить BOE не возвращать Мадуро золото (примерно на $1.2 млрд.), спрятанное там еще Уго Чавесом; переговоры с Турцией, где хранится часть аналогичных запасов, пока результата не дали.
Запасы в США за последнюю неделю выросли на 1 млн барр. Учитывая высокие объемы запасов бензина, маловероятно, что цены на заправках в США значительно вырастут. Влияние санкций против PDVSA на запасы США оценивается примерно в 3 млн. барр (сырье+продукция), и первым это давление прочувствует рынок средних и тяжелых дистиллятов. Наибольший краткосрочный профит в этой ситуации получит Канада.
Политический результат санкций пока не виден, а цены ситуацию игнорируют − Китай и Индия смогут нарастить объем покупок нефти Венесуэлы, а НПЗ США переориентируются на Мексиканский залив или арабское сырье. PDVSA уже давно пытается отказаться от сделок в долларах, так как Трамп объявил о «временных» санкциях еще в августе 2017 года; в основном компания закупает топливо через компанию Citgo Petroleum через бартерные сделки.

[ img ]

Отсутствие ралли можно объяснить падением прибыли китайских промкомпаний, нарастающим напряжением в отношениях США-Китай и снижением в целом прогноза для мировой экономики со стороны МВФ. Но главное: несмотря на сокращение производства Саудовской Аравией, Россией и другими членами картеля ОПЕК+, нефти мировой экономике более чем хватает. Технических предпосылок для роста пока также нет.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 01 фев 2019, 11:31

Аналитика AUD, NZD, JPY на 01-02-19
Перспективы очередного раунда торговых переговоров США-Китай уже оцениваются как негативные. Шантаж новыми обвинениями в отношении руководства Huawei не делает китайскую делегацию более сговорчивой по ключевым вопросам, в частности, в политике нарушения американских прав интеллектуальной собственности. Даже в программе коррекции взаимного торгового оборота Пекин ничего нового не предлагает, и гарантий выполнения уже достигнутых договоренностей также нет. Даже намеки на то, что стороны не смогут отсрочить конечный срок действия тарифов (2 марта) приведет к обоюдной фондовой катастрофе. Пока шансы на прорыв минимальны; в любом случае, без личной встречи с Си Цзинпином, Трамп решения принимать не будет.

[ img ]

Азиатским активам приходится искать собственные факторы для роста, например, временный рост товарных рынков на фоне кризиса в Венесуэле. Аусси сумел укрепиться после неожиданной активизации инфляции и позитиве индекса потребительских цен в 4 квартале, а новозеландский доллар отработал увеличение профицита торгового баланса. При поддержке китайского фундамента среднесрочный бычий тренд по обеим валютам не отменяется.

[ img ]

Неожиданный разворот в риторике ФРС и рост фондовых рынков оказались сильнее опасений инвесторов по иене, которые концентрировались на проблемах Великобритании, Китая и Италии, и «переубедил» их вернуться к покупкам.

[ img ]


Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 04 фев 2019, 10:20

Аналитика GBP/USD на 04-02-19
Фунт снова завис на теме Brexit, хотя оптимизм, что выхода без сделки не будет, явно усиливается.
ЕС не будет корректировать текущий вариант соглашения, разве что Мэй сумеет договориться с лидером оппозиции Корбиным по вопросу сохранения Британии в Таможенном союзе с ЕС – премьер готова пообещать даже досрочные парламентские выборы. Если сделка с оппозицией состоится – ждем негатив для фунта.
Сильным деструктивным фактором остается позиция Шотландии: Никола Стерджен сегодня во время выступления в Джорджтаунском университете в Вашингтоне планирует активные призывы ко второму референдуму по Brexit.
Отсрочка момента выхода выглядит технически необходимой, хотя Мэй это не устраивает. На любой коррекции даты выхода фунт краткосрочно вырастет.
Туск и Юнкер планируют визит в Ирландию: нельзя исключить вариант смягчения требований Ирландии в отношении открытой британской границы, чтобы снизить риск будущих проблем при жестком Брексит. Если по результатам встреч уступок Лондону не будет – очередное провальное голосование 13 февраля гарантировано. В таком случае полномочия решений Brexit переходят к парламенту и рост фунта уже не сдержать.

[ img ]

Завтра стоит отследить данные PMI услуг, ВОЕ вместе с Карни удивить рынки нечем. Интерес к продажам остается слабым. Уверенный пробой зоны 1.3150 откроет путь выше 1.3200/50, но без теста 1.3020/00 – маловероятно.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 06 фев 2019, 10:07

Аналитика XTI/USD на 06-02-19
Рынок продолжает нервничать на ситуации вокруг Венесуэлы. Даже если учесть, что Минфин США заявил об отсрочке полной программ санкций против PDVSA до 28 апреля, ее активы более чем на $7 млрд. и процесс расчета остаются заблокированными. Нарастает проблема нехватки лигроина, импорт которого снизился в январе на 55%, и через 2-3 недели транспортировка исходного сырья к экспортным терминалам может быть остановлена. Альтернативных поставщиков технологического растворителя пока нет. Уже добытая нефть пока закачивается во внутренние нефтехранилища и на внешний рынок практически не поступает.
В ЕС заработал механизм, позволяющий европейским компаниям торговать с Ираном в условиях американских санкций. Иран сможет поставлять нефть и другие товары в Европу в обмен на поставки промышленных товаров, медикаментов и продовольствия. Система INSTEX также открыта для партнерства со странами вне текущего конфликта. В рамках программы создана компания Special Purpose Vehicle, через которую планируется выполнять расчеты, на случай отказа банков в прямом денежном обороте. Однако INSTEX не в состоянии полностью защитить европейские компании от санкций США, поэтому актуальна только для тех представителей бизнеса, которые не опасаются потерять американский рынок.

[ img ]

Попытки роста на фоне сокращения мировых поставок пока слабые, хотя добыча ОПЕК в январе показала максимальное снижение за два года. Данные API о росте запасов в США за прошлую неделю также давят на цену, но формирующийся с прошлой недели интерес к покупкам пока сохраняется.

Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Re: Аналитика от ForexChief


Сообщение Аналитик ForexChief » 08 фев 2019, 11:13

Аналитика AUD, NZD и JPY на 08-02-19
Отчет по занятости действительно выглядит провальным для новозеландского доллара, но если бы не крупные объемы коротких позиций по AUD/NZD, снижение было бы гораздо слабее. Если учесть замедление китайской экономики и программу правительства Новой Зеландии по развитию рынка труда, которая должна дать эффект только к концу текущего года, то текущая реакция вполне может быть компенсирована позитивными результатами молочного аукциона GDT. Согласно последним результатам, молочный индекс вышел на уровне 6,7% – самый сильный темп прироста с ноября 2016 года. До заседания РБНЗ 13 февраля киви должен отработать интерес к покупке в зоне 0.6900/20 и только тогда можно будет определиться с динамикой на ближайшие 4 недели.

[ img ]

РБА подвел итоги первого в этом году заседания и сохранил базовые параметры, хотя и допускает снижение процентной ставки в этом году. Рост ВВП составил по итогам года всего 2,8% (прогноз 3,4%), ИПЦ вышел на уровне 1,8%, уровень розничных продаж показал годовой минимум (0,4%), но учитывая возросшие внешние риски и слишком большие ставки на перемирие в торговой войне США-Китай, пересмотр прогнозов на 2019 год в сторону ухудшения был ожидаемым. Резкое падение австралийца вызвано в основном спекулянтами и полностью диапазон падения не отработан.

[ img ]

Утренняя статистика Японии вышла умеренно оптимистичной, но аукцион по 10-летним казначейским бондам США показал слишком низкий спрос и не помог иене определиться с направлением. Ждем разворота в основных кроссах в сторону поддержки JPY, но основная динамика будет определяться долларом.

[ img ]


Автор: Кузнецов Сергей, валютный аналитик ForexChief.

Текущий анализ не представляет собой руководство к торговле, а является частным мнением эксперта . Компания не несет ответственности за результаты работы , которые могут возникнуть при использовании торговых рекомендаций из представленных обзоров.
Аналитик ForexChief
 
Сообщений: 512
Зарегистрирован: 01 июл 2017, 22:04
Баллы репутации: 1
Добавить балл в репутациюВычесть балл из репутации

Пред.След.

Вернуться в Технический анализ.

cron